利率市场化对中国银行资产业务影响分析-金融学专业论文.docxVIP

专业硕士论文 专业硕士论文 湖 南 大 学 学位论文原创性声明 本人郑重 声 明 : 所 呈 交 的 论 文 是 本 人 在 导 师 的 指 导 下 独 立 进 行 研 究 所 取得的研究 成 果。 除了 文 中特 别 加以 标注 引 用的 内容 外, 本 论文 不 包 含 任 何 其他个人 或 集体 已 经 发 表 或 撰 写 的 成 果 作品 。 对本文的研究做出 重 要贡 献 的个人和集 体, 均 已在 文中 以 明确 方 式标 明。 本 人完 全意 识 到本 声 明 的 法 律 后果由本人 承 担。 作者签名: 日期: 年 月 日 学位论文版权使用授权书 本学位论 文 作 者完 全 了 解学 校 有 关保 留 、 使用 学 位 论文 的 规 定 , 同 意 学 校保留并 向 国家 有 关 部门 或 机 构送 交 论 文的 复 印 件和 电 子 版, 允许 论 文 被 查 阅和借阅 。 本人 授 权 湖 南 大 学 可 以 将 本 学位 论 文 的 全 部 或 部 分 内 容 编 入 有 关数据库进 行 检索, 可 以采 用 影印 、缩 印 或扫 描 等复 制手 段 保存 和 汇 编 本 学 位论文。 本学位论文 属 于 1、保密□, 在__ ___ _ 年解 密后 适 用本 授 权书 。 2、不保密 □√ 。 （请在以上 相 应方 框 内打 “√ ”） 作者签名: 日期: 年 月 日 导师签名: 日期: 年 月 日 I 利率市场化对中国银行 利率市场化对中国银行资产业务影响研究 专业硕士论文 专业硕士论文 PAGE PAGE IV III III 摘 要 20 世纪 70 年代 麦金农 和肖提出 了“金融抑 制理论”与“金融 深化理论”，认为 发展中国家为了消除 金融抑制 ，需要 放开利率 管制， 实行以利 率市场 化为核心 的 金融深化改革 。这一 理论在世 界多个 国家和地 区得到 了重视和 应用。 中国在 1996 年放开 了同业 拆借利率 ，迈出 了我国利 率市场 化进程的 第一步 ，历经十 余 年的改革探索 之后， 我国利率 市场化 改革在近 几年进 入了全面 冲刺阶 段。改革 也 对我国商业银 行的资 产业务产 生了深 远的影响 。如何 应对利率 市场化 改革带来 的 挑战，无疑对 于我国 商业银行 是个重 大的考验 。考虑 到我国商 业银行 在金融体 系 的重要性，在 进一步 推进更深 刻的利 率市场化 改革之 前，有必 要对利 率市场化 对 我国商业银行 资产业务的影响 进行深入研究。 本文旨在通过 研究利 率市场化 对中国 银行资产 业务带 来的影响 ，在总 结影响 效应和国际经 验的基 础上，提出中国 银行资产 业务应 对利率市 场化改 革的政策 建 议。首先，本 文的研 究的角度 是中国 银行的资 产业务 ，论文研 究的理 论基础涵 盖 利率市场化理 论和商 业银行资 产业务 管理理论 和方法 ，随后利用博弈 论模型演 绎 分析了利率市 场化对 商业银行 资产业 务影响的 机理。 对中国银 行资产 业务分析 的 领域主要包括 资产业 务的规模 、结构 、风险和 收益四 个方面。 接着通过国外和 中 国银行的案例 分析基 本验证了 博弈论 推论出的 结论， 即利率市 场化会 使得商业 银 行资产业务之 间竞争 加剧，利 差收入 逐步收窄 ，资产 收益率遭 受利率 波动影响 。 资产业务面临 的利率 风险和流 动性风 险增大。 另一方 面，利率 市场化 使得中国 银 行扩大了资产 业务自 主经营权 以及提 高了贷款 定价能 力，促使 中国银 行资产结 构 得到一定程度 优化调整，信贷 资产所 占比重提 高，资 产质量得 到提升 。 最后，基于上 述研究 结果，提 出了中 国银行资 产业务 应对利率 市场化 改革的 策略建议，分 述为做 好资产业 务应对 利率市场 化的顶 层设计， 构建金 融产品定 价 体系和提升定 价能力 ，进行资 产结构 优化调整 ，提升 利率风险 管控能 力，推进 资 产证券化等五 个方面 ，以期为 中国银 行资产业 务在利 率市场化 竞争中 占领先机 提 供针对性、科 学化的 理论支撑 和策略 参考。 关键词:利率 市场化； 中国银行 ；资产 业务；顶 层设计 Abstract McKinnon and Show put forward the theory of financial repression and financ i a l deepening theory in the 1970s.The developing countries need to give up the control of interest rate to eliminate finan