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金融风险金融论文范文:简述金融风险预警系统构建论文 金融风险预警系统构建论文 【摘要】应对金融风险的最佳手段就是“防患于未然”，金融风险 的突发性也要求将重点放在对风险的预见上。如何防范、化解金融风 险，将危机爆发的可能性降到最低水平，已成为金融监管工作的重要 组成部分，建立健全的金融风险预警系统是防范和化解金融风险的重 要保证。 【关键词】金融风险风险预警预警体系 一、金融风险内涵及特征 风险，汉语辞典的解释为“危险；遭受损失、伤害、不利或毁 灭的可能性”；英语辞典的解释为“含有某种机会、冒险、损失或面 对危险的可能性” [l]o汉语中的风险强调导致某种不利局面的可能 性，而英语屮除强调引致负面的可能性外，还蕴含着某种达到成功的 机会。学术界对风险的认识先后从不确定性、损失、收益、预期等角 度剖析其内涵，给出了多种定义。金融风险主要指市场主体（金融机 构、个人、企业和政府）参与金融活动因客观环境变化、决策失误或 其他理由而引起金融资产的安全、收益以及信誉受到损害的可能性。 随着经济金融化程度不断加深，金融机构的地位凸显，经济活动中的 风险最终都将转化为金融机构风险，使金融机构成为金融风险的集聚 地。 金融风险作为一种特殊的风险，使其不仅具有一般风险的性质 和效应，还具有其自身的特殊性［2］。（1）客观性和普遍性。一是金 融市场信息的不对称和市场主体的有限理性使其做出不及时、不完 善、甚至是错误的决策，客观上产生金融风险；二是市场主体趋利动 机导致的机会主义倾向，可能采取不正当的手段（如歪曲信息、掩饰 偏好等）导致金融市场非匸常波动，从而产生金融风险。（2）高传染 性和扩散性。金融机构Z间密切而复杂的债权债务联系使得金融市场 上主要金融资产价格的波动具有较强的关联度。当金融资产价格发生 贬损而不能保证止常的流动性头寸时，单个或局部的金融困难将可能 演变成全局性的金融动荡。同时金融创新、金融衍生工具的推陈出新 也为金融风险的传播和扩散创造了条件。（3）隐蔽性和突发性。金融 机构经营的是货币和信用，并具有创造信用的能力，使得金融风险在 一定程度上被掩盖。尽管金融机构可以通过信用循环和不断创造新的 信用来弥补和掩盖金融风险，一旦风险累积超过了承受能力，在外部 因素的强烈作用以及信用幻觉被打破的情境下，潜在风险将以突发形 式释放为现实风险。（4）可识性和可控性。尽管金融风险具有隐蔽性, 但从较长时期观察可以被认知，为防范、制约和化解金融风险提供了 依据。一是金融风险一般经历“孕育一积聚一爆发一扩散一逐渐弱 化”的过程，风险管理者可以依据指标变动和实际经验对这一过程进 行估算；二是运用概率统计策略和计算机技术建立多层次金融风险预 警模型，为防范和化解金融风险提供技术支持。通过建立金融风险预 警系统，针对不同警情采取应对措施来增强抵御风险的能力，并以转 移、补偿等方式将风险制约在安全范围内。 二、金融风险预警系统的历史演进 金融危机预警模型的建立是以相应金融危机理论模烈为基础， 有效的金融危机理论模型为预警模型的建立提供了理论依据。因此预 警模型的发展也是与理论模型对金融危机本质的分析联系在一起的。 归纳起来，1997年以前金融危机预警模型的发展主要有两种结构类 型：第一种结构实际上是?种危机识别式模型，实际发生的危机事实 是识别的依据。这类模型主要是通过分析各种预警指标在危机发生前 后的数量特征，检验其是否存在着被我们捕捉到的异常来实现预警。 第二种结构则将金融危机事实以及潜在的金融危机作为被解释对象， 通过判断指数被动是否超出相应临界水平进行金融危机识别。此类模 型将研究的重点放在利用新的计量经济分析工具对安全因素进行更 准确的分析方面，是一种影响因索分析式模型。 1997年以后的金融危机预警研究，主要是对影响因素分析式模 型的改善和拓展。与之前的研究相比，在危机界定方面和指标覆盖范 围方面有新的发展，预警模型选用的计量经济工具和统计技术也有了 明显的飞跃。从指标的选择与覆盖的范围上看，不仅更多的因素和指 标被纳入到研究范围，而且由于新的金融危机现象与相应理论的不断 出现，原有因素的影响机制缺乏稳定性，原有指标在新的国家、新的 危机理由以及新的时间段上也不断地被检验。 三、传统金融风险预警系统的基本架构 目前预警已经被广泛应用在经济政治生活的各个领域，随着国 内外金融危机的不断涌现，将预警引入金融风险制约己成为不争事 实。金融风险预警是指对金融运转过程中发生金融资产损失和金融体 系破坏的可能性进行分析、预报，为金融安全运转提供策略和倡议。 金融风险预警系统是以现实金融活动为内容，以整个金融运转过程为 对象，在一定金融经济理论指导下，采用一系列的预警策略技术、指 标体系、预警模型和信号系统对金融运转过程进行监测，对监测结果 获得的警情