财务管理第2章会计报表与现金流量.pdfVIP

下载 第 2 章 会计报表与现金流量 第2章介绍反映企业活动的基本会计报表。本章的重点是详细介绍现金流量的实务问题，在 以后的几章里我们将会看到，懂得如何确定现金流量有助于财务管理人员更好地制定决策。对 于修过会计课程的学生来说，本章没有新的内容，可以把它看成一次从理财角度对会计知识的 复习。以后的章节我们还将进一步讨论现金流量。 2.1 资产负债表 资产负债表(balance sheet)可以看成是某一特定日期会计人员对企业会计价值所作的一张快 照，仿佛企业是瞬时静止的。资产负债表分为左右两部分，左边是“资产”，右边是“负债”和 “股东权益”，说明了企业拥有什么东西以及这些东西是从哪里来的。资产负债表编制的基础和 描述的内容在会计上的准确表述是： 资产 ≡ 负债 + 股东权益 我们在方程式中用了一个三横的等号 ,表明该等式是恒成立的。其中，股东权益被定义为企 业资产与负债之差，原则上，权益是指股东在企业清偿债务以后所拥有的剩余权益。 表2 - 1 是虚拟的“美国联合公司”（U.S. Composite Corporation ）1 9 ×1年和 1 9 ×2年的资产 负债表。资产负债表中的资产按持续经营企业的资产正常变现所需的时间长短排列，这一部分 取决于企业的行业性质和管理行为。管理当局经常要就各种问题作出决策，如持有现金还是购 入有价证券、信用销售还是现金销售、自制商品还是外购商品、租赁项目还是购买项目以及从 事何种类型的营业等等，这些都会影响企业资产的构成。负债和股东权益按偿付期的先后顺序 排列，这一部分反映了企业筹集资金的类型和比例，它取决于管理当局对资本结构的选择，即 在负债与权益之间的选择和在流动负债与长期负债之间的选择。 分析资产负债表时，财务管理人员应注意三个问题：会计流动性、债务与权益、市价与成本。 表2-1 美国联合公司资产负债表 美国联合公司 资产负债表 ( 1 9 ×2年和1 9×1年) （单位：百万美元） 资产 1 9×2年 1 9×1年 负债与股东权益 1 9 ×2年 1 9×1年 流动资产 流动负债： 现金及其等价物 $ 140 $ 107 应付账款 $ 213 $ 197 应收账款 2 9 4 2 7 0 应付票据 5 0 5 3 存货 2 6 9 2 8 0 应计费用 2 2 3 2 0 5 其他 5 8 5 0 流动负债合计 $ 486 $ 455 流动资产合计 $ 761 $ 707 长期负债： 固定资产 递延税款 $ 1 1 7 $ 104 财产、厂房及设备 $ 1,423 $ 1,274 长期债务 4 7 1 4 5 8 改20 第一篇 综述