（时间管理）时间序列分析讲义第章差分方程.docxVIP

（时间管理）时间序列分析讲义第章差分方程 第壹章差分方程 差分方程是连续时间情形下微分方程的特例。差分方程及其求解是时间序列方法的基础， 也是分析时间序列动态属性的基本方法。经济时间序列或者金融时间序列方法主要处理具有随机项的差分方程的求解问题，因此，确定性差分方程理论是我们首先需要了解的重要内容。 §1.1 壹阶差分方程 假设利用变量表示随着时间变量变化的某种事件的属性或者结构，则便是于时间能够观测到的数据。假设受到前期取值和其他外生变量的影响，且满足下述方程： (1.1) 于上述方程当中，由于仅线性地依赖前壹个时间间隔自身的取值，因此称具有这种结构的方程为壹阶线性差分方程。如果变量是确定性变量，则此方程是确定性差分方程；如果变量是随机变量，则此方程是随机差分方程。于下面的分析中，我们假设是确定性变量。 例 1.1 货币需求函数假设实际货币余额、实际收入、银行储蓄利率和商业票据利率的对 数变量分别表示为、、和，则能够估计出美国货币需求函数为： 上述方程便是关于的壹阶线性差分方程。能够通过此方程的求解和结构分析，判断其他外生变量变化对货币需求的动态影响。 1.1.1 差分方程求解：递归替代法 差分方程求解就是将方程变量表示为外生变量及其初值的函数形式，能够通过以前的数据计算出方程变量的当前值。 由于方程结构对于每壹个时间点均是成立的，因此能够将(1.1)表示为多个方程： ： ：