第11章银行监管的经济学分析(西财金融学院货币金融学.pptxVIP

第 11章 银行监管的经济学分析; ;11.1 信息不对称与银行监管 信息不对称导致逆向选择和道德风险问题的产生，从而对金融体系产生严重影响的运行机制。金融监管措施具有九种基本类型：政府安全网、对银行持有资产的限制、资本要求、促进政治行动、注册和审查制度、风险管理评估、信息披露要求、消费者保护和竞争的限制等。 11.1.1 政府安全网 银行存款与建立存款保险的必要性 银行破产（bank failure）：银行无法履行其对储户和其他债权人的支付义务而被迫停止经营的现象。 ;银行破产，存款??收回的资金可能仅仅是其存款价值的一部分。;联邦存款保险公司;政府安全网的其他形式 由中央银行向陷入财务困境的金融机构提供贷款，最后贷款人。正如2008年次贷危机过程中美联储所做的那样。 应对次贷危机：稳定金融市场是目标 美国次贷危机中最后贷款人政策研究 道德风险与政府安全网 存款保险制度的存在进一步加大了从事冒险活动的动力，进而导致理赔事件的发生。金融机构的赌博：“赢了我发财，输了纳税人买单。” 逆向选择与政府安全网 那些最有可能造成保险项目所保障的逆向选择（银行破产）的人正是那些最积极利用保险的人。 ;太大而不能倒闭 由政府安全网和防止金融机构破产的意愿所产生的道德风险问题，使金融监管者陷入进退两难的困境。 ;金融并购与政府安全网 由于政府安全网的存在，金融并购活动向金融监管部门提出了两个挑战。 第一，使“大而不能倒闭”问题更加严重。 第二，银行与其他金融服务企业的并购意味着政府安全网需要扩展至其他活动，增加了风险，弱化了金融体系的稳定性。 奥巴马借势再提金融监管改革 ;11.1.2 对持有资产的限制 11.1.3 银行资本金要求 政府强制性的资本要求是实现金融机构道德风险最小化的另一种方法。 ;第9章 　商业银行业务与管理;资本充足率是指资本总额与加权风险资产总额的比例。资本充足率反映商业银行在存款人和债权人的资产遭到损失之前，该银行能以自有资本承担损失的程度。规定该项指标的目的在于抑制风险资产的过度膨胀，保护存款人和其他债权人的利益、保证银行等金融机构正常运营和发展。目的是监测银行抵御风险的能力. 资本充足率= 　　 资本=核心资本+附属资本 ;;加权风险资产是根据风险权数（权重）计算出来的资产。1994年2月人民银行发布的《关于商业银行实行资产负债比例管理的通知》的附件二《关于资本成分和资产风险权数的暂行规定》， 金融资产划分为现金、对中央政府和人民银行的授信、对公共企业的债权、对一般企业和个人的贷款、同业拆放和居住楼抵押贷款等六大类表内资产，按风险程度设定风险权数。 风险权数划分为0％、10％、20％、50％和100％五类，以此来计算商业银行的加权风险资产。 风险加权资产总额 = 表内资产×风险权数 + 表外资 产×转换系数×风险加权数 ;《巴塞尔协议》;11.1.5 银行监管：注册与检查 银行监管（bank supervision）或审慎监管（prudential supervision）：对于金融机构的管理层及其经营活动的监管行动。 通过注册，建立新的金融机构计划书的审核书，可以防止不符合要求的人掌管这些金融机构。 逆向选择 通过定期对金融机构进行实地检查，监管机构可以核查金融机构是否符合资本要求以及满足持有资产的规定。 道德 风险 骆驼评级（CAMELS rating）;Capital adequacy;商业银行可在通货监理署（适用于国民银行）或者各州银行监管机构（适用于州银行）注册成立。银行一经批准成立，就需要按照有关规定定期提交报告，披露其资产和负债情况、收入进而红利情况、所有权归属、外汇交易情况和其他方面的详细信息。同时，银行还要接受监管机构对其进行的至少每年一次的检查。 11.1.6 风险管理评估 银行监管人员现在更加强调评估银行风险控制管理过程的健全性。在处理利率风险而采取的指导原则也出现了将监管重点向管理程序的转移。;董事会和高级管理层的实施监督的质量;利率风险指导原则;信息披露的要求是一项关键性的金融监管措施。 《巴塞尔协议2》体现了对信息披露的特殊重视，其具体内容是强制其更多地披露银行信贷风险暴露水平、准备金和资本数额等方面的信息。 2002年《萨班斯-奥克斯利法案》进一步强化了信息披露的力度，它加强了对那些关于公司收益报告和资产负债表警醒的精确审计活动的激励设置。 由次贷危机引发了关于市场价值法（market-to-market）也称为公允价值法（fair-value accounting）的争论。 由次贷危机引发的公允价值计量的思考 ;11.1.8 消费者保护 《Z条例》 1969年《消费者保护法》 1974年《公平信