2018年煤炭运输行业专题研究报告.pdfVIP

２０１８年煤炭运输行业专题研究报告 目录索引 国内煤运格局：西煤东运、北煤南运，铁路占比不断提升 4 运输结构：煤炭铁路运输占比不断提升，18年前9月达68%4 分区域：目前晋陕蒙新贵为主要煤炭调出地，铁路为主要运输方式 5 运力需求：煤炭产量向三西集中、公转铁进一步提升铁运需求8 煤炭生产向三西地区集中，新增产能占比99% 8 政策发力，公转铁、公路治超愈演愈烈 10 铁路供给：西煤东运运能逐步释放，蒙华铁路改善华中运力紧张 11 大秦铁路：预计18年运力增量为3000万吨，满负荷运转13 朔黄铁路：受限于港口疏港能力，预计18年新增运量1500万吨14 蒙冀铁路：18年持续发力，预计新增运量2700万吨15 瓦日铁路：运能未充分发挥，预计18年新增运量1500万吨 16 蒙华铁路：北煤南运第一大通道，预计19年建成，投产初期运力7000万吨16 中长期运力紧张缓解，但区域性、季节性供需缺口依旧存在18 产销地进一步不平衡、铁路运力释放，总体运力缺口缩小18 煤炭需求的季节性与铁路运力的均衡性矛盾，导致季节性运力短缺 20 结论：中长期铁路运力显著增加，阶段性短缺仍难免 22 图表索引 图1：历年我国煤炭铁路发运量占比（单位：亿吨、%）5 图2：“十三五规划”煤炭跨区调运图 6 图3：2018年前9月公路货运量占比达78%，较2008年增长3.6个百分点 10 图4：三西地区煤炭铁路外运通道13 图5：历年大秦线煤炭运量（单位：万吨、%） 14 图6：历年朔黄线运量 15 图7：黄骅港及神华天津煤码头下水煤量（百万吨）15 图8：蒙华铁路线路图 17 图9：国内煤炭供需季节性特征明显 20 图10：动力煤供需缺口在1、7、8、12月较大 20 图11：炼焦煤季节性特征不明显 20 图12：煤炭消费高峰月份，铁路运力短缺21 图13：铁路煤炭发运量全年较均衡，18年居历史高位 21 图14：全国重点电厂库存情况22 表1：各种煤炭运输方式比较 4 表2：铁水联运运输成本最低，公路直达成本最高（单位：元/吨）5 表3：我国主要煤炭调出省份情况（单位：亿吨） 6 表4：各省份煤炭运输方式及来源（单位：万吨） 7 表5：分省份原煤产量（单位：万吨） 8 表6：各省份产能情况（单位：万吨/年）9 表7：公转铁政策梳理 11 表8：我国煤炭铁路运输通道（单位：亿吨） 12 表9：三西地区煤炭外运主要线路12 表10：西煤东运四大通道 13 表11：蒙华铁路股权结构 17 表12：预计2020年蒙华、蒙冀和瓦日线将提供运力增量2.52亿吨，煤炭运输格 局将得到改善（单位：亿吨） 19 表13：2014-2020年三西地区煤炭铁路外运供需平衡表（亿吨） 19 表14：97-12年各地区火电月均环比增速21 国内煤运格局：西煤东运、北煤南运，铁路占比不断 提升 运输结构：煤炭铁路运输占比不断提升，18年前9月达68% 我国煤炭运输主要格局：西煤东运、北煤南运。我国煤炭生产主要分布在以晋 陕蒙为主的西北部地区，17年晋陕蒙三省煤炭产量占全国煤炭产量的比重为66.8%。 而煤炭资源较为稀缺的华东、华中、华南以及东北地区16年煤炭消费占比达53.7%。 煤炭主产地与消费地相分离的特征，造就我国西煤东运、北煤南运的煤炭运输格局。 煤炭运输方式有铁路（含铁水联运）、公路， 17年分别占比62.5%、37.5%。 铁路运输（铁路直达、铁水联运）相较于公路运输具有运力大、能耗低、成本低、 快捷稳定等优势，适合中长途运输。成本方面，铁路运输成本最低，公路最高，以 煤炭由内蒙古准格尔运往武汉为例，估算铁水联运方式（准东线-呼准线-京包线-大