股指期货计算题.pdfVIP

股指期货交易帐户的计算 例 1：某客户在某期货经纪公司开户后存入保证金 50万元，在 8月1 日开仓买进 9 月沪深 300指数期货合约 40手，成交价为 1200点（每点 100元），同一天该客户卖 出平仓 20手沪深 300指数期货合约，成交价为 1215点，当日结算价为 1210点，假 定交易保证金比例为 8%，手续费为单边每手 10元，则客户的帐户情况为： 当日平仓盈亏 = （1215-1200）×20 ×100 = 30,000 元 当日开仓持仓盈亏 = （1210-1200）×（40-20 ）×100 = 20,000 元 当日盈亏 = 30000+20000 = 50,000 元 手续费＝ 10×60 = 600 元 当日权益 ＝ 500,000 ＋50,000 －600 ＝ 549,400 元 保证金占用 ＝ 1210 ×20 ×100×8 ％ ＝ 193,600 元（注意：结算盈亏后保证金 按当日结算价而非开仓价计算 ） 资金余额（即可交易资金）＝ 549,400 －193,600 ＝ 355,800 元 例2： 8 月2 日该客户买入 8手9月沪深 300指数期货合约，成交价为 1230点；随后 又卖出平仓 28手9月合约，成交价为 1245点；后来又卖出 40手9月合约， 成交价为 1235点。当日结算价为 1260点，则其账户情况为： 当日平仓盈亏 = （1245-1230）×8 ×100＋（ 1245-1210）×20 ×100 = 12,000+70,000 = 82,000 元 当日开仓持仓盈亏 = （1235-1260）×40 ×100 = －100,000元 当日盈亏 = 82,000 －100,000 = －18,000 元 手续费 ＝ 10 ×76 = 760 元 当日权益 ＝ 549,400 －18,000 －760 ＝ 530,640 元 保证金占用 ＝ 1260 ×40 ×100×8 ％ ＝ 403,200 元 资金余额（即可开仓交易资金）＝ 530,640 －403,200 ＝ 127,440 元 例3：8月3 日，该客户买进平仓 30手，成交价为 1250点；后来又买进开仓 9月合约 30手，成交价为 1270点。当日结算价为 1270点，则其账户情况为： 平仓盈亏 = （1260-1250）×30×100 = 30,000 元 历史持仓盈亏 = （1260-1270）×10×100 =－10,000 元（注意，持仓合约成本价 已不是实际开仓价 1235点，而是上日结算价 1260点） 当日开仓持仓盈亏 = （1270-1270）×30×100=0元 当日盈亏 = 30,000 －10,000 ＋0 = 20,000 元 手续费＝ 10×60=600元 当日权益 ＝ 530,640 ＋20,000 －600 ＝ 550,040 元 保证金占用 ＝ 1270 ×20 ×100×8 ％ ＝ 203,200 元 资金余额（即可开仓交易资金）＝ 540,040 －203,200 ＝ 336,840 元 例4：某客户帐户原有保证金 200,000 元，8月9 日，开仓买进 9月沪深 300指数期货 合约 15手，均价 1200点（每点 100元），手续费为单边每手 10元，当日结算价为 1195点，保证金比例为 8 ％。 当日开仓持仓盈亏 = （1195-1200）× 15×100 = －7,500 元 手续费＝ 10×15 = 150 元 当日权益＝ 200,000 －7500－150＝192,350 元 保证金占用＝ 1195×15×100×8 ％＝143,400 元 资金余额（即可交易资金）＝