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我国银行业市场集中度分析 ———————————————————————————————— 作者： ———————————————————————————————— 日期： 我国银行业市场集中度分析 2007-5-11 ? 内容摘要：近几年民众对我国银行业的关注程度前所未有，无论专业人士还是普通百姓都认为我国银行业目前存在的问题，大多与银行业高垄断的市场构造密切相关，对此也颇有微词。产业组织理论认为，市场集中度是市场构造分析的根底，本文首先介绍了行业集中度的测量指标；然后从资产、负债、信贷等方面分析了我国银行业的市场集中度，指出我国银行业整体来看寡头垄断特征明显，但动态来看市场集中度在逐年降低；最后指出，尽管在进入壁垒的我国银行业存在高市场垄断与低利润的不一致性，介绍了西方商业银行信贷定价的根本模式及新进展；然后以天津商业银行各分支机构为例，介绍我国信贷的根本情况及存在的问题，最后，讨论了我国商业银行的改良方向和措施。 在全国城市商业银行开展论坛第八次会议上，中国银监会主席刘明康表示，城市商业银行也是股份制商业银行，只要到达相关监管指标即可跨区域开展；监管部门将进一步统一监管标准，实施同质同类监管。2006年4月，银监会下发?城市商业银行异地分支机构管理方法?，依据该规定，只要符合相应标准，银监会鼓励各家城市商业银行在市场和自愿的原那么下，以联合、重组为前提，在充分整合金融资源和化解金融风险的根底上，设立异地分支机构。这意味着，全国114家城市商业银行成为全国性股份制银行的梦想正在接近实现，是我国银行业放松管制、增强竞争的又一重要信号。 在过去20多年里中国银行业市场构造发生了巨大的变化, 市场竞争日趋剧烈，银行数目不断增长, 市场集中度不断降低。股份制商业和城市商业银行已经成为银行市场上不可无视的力量，而外资银行也以前所未有的速度进入中国。尽管如此，目前我国银行的市场构造过于集中，寡头垄断下银行业的低效率一直为众多学者所诟病。 一、市场集中度的主要计量方法 市场构造是指产业内企业间市场关系的表现形式和特征。根据市场竞争和垄断的程度不同，市场构造被粗略分为完全竞争、完全垄断、垄断竞争和寡头垄断四类。 产业组织的重要分析范式——SCP范式是哈佛学派的重要分析方法，建立在三个重要概念的根底之上：构造〔Structure〕、行为〔Conduct〕和绩效〔Performance〕。该学派认为市场的构造〔供给商的数量、进入的难易程度等〕决定了市场参与者的行为〔如价格政策、广告策略等〕，市场绩效〔如效率、创新等〕那么是对市场行为结果的一个评价。因此对某产业市场构造的研究是产业组织分析的根底，十分重要。 市场构造一般依据市场集中度来划分。市场的集中主要是指在市场上假设干家最大企业所具有的对产品价格、产品种类、产品创新所产生的影响。产业组织理论一般认为，集中度的上下在一定程度上反映了该市场所具有的竞争或垄断特征，尽管产业组织主要适用对象并不是金融业，但关于银行业市场构造的分析仍大多借鉴产业组织的相关文献。产业组织理论常见的用于衡量和分析市场集中度的指标主要有： 1、行业集中度〔贝恩指数〕 该指标一般以产业中最大的n个企业的有关指标Xi〔销售额、增加值、职工人数、资产额等〕占整个市场或行业的份额来表示，是描述市场集中最简单和常用的计算指标。 设整个市场的总额为X，第i个企业的市场额为Xi，市场份额为Si，又设CRn为行业中最大的n个银行所占市场份额之和，那么有： 利用这一指标，可将银行业的CR1，CR2 ，CRn 数值绘成曲线，从而反映和比拟特定信贷市场、存款、员工人数等指标大银行的规模分布状况，描述银行业市场的集中度〔Concentration Ratio〕 ，可以与国内其他行业的集中度情况比照，也可同其他国家就这一市场的集中度进展比拟。贝恩最早运用行业集中度指标对产业的垄断和竞争程度进展分类研究，将集中类型分为6个等级，并依据这种分类对当时美国产业的集中度进展了测定，见表1： 表1：贝恩对产业垄断和竞争类型的划分 资料来源：杨德勇：?金融产业组织理论研究?．?中国金融出版社?．2005 但是，该指标也存在一定的缺乏之处： ⑴ 在比拟两产业或国家的集中度时，由于n的取值不同会有不同的结论。 ⑵ 该指标只反映n个最大企业的情况，无视了n个企业以外的企业数量以及规模分布情况。 ⑶ 该指标只反映n个最大企业的累积情况，不能反映该产业内n个企业各自的情况。 2、洛伦茨曲线和吉尼系数 这一指标主要用来反映产业内企业规模分布状况，一般以洛伦茨曲线〔Lorenz Curve〕及吉尼系数〔Gini Coefficient〕 表示。图1中对角线上任何上一点到横轴和纵轴的距离相等，表示企业规模均等分布，洛伦茨曲线表示特定企业的产业规模相对分布曲线，它偏离对