8厘钱的期权究竟有多大风险？.docxVIP

厘钱的期权终究有多狂风险？ 期权未上市以前，上交所在宣传中再三重申期权的风险 怎样怎样大； 在上证 50ETF 期权上市一个月来， 媒体又大多 过于重申期权的狂涨狂跌风险。那么，终究该怎样对待期权 的风险呢？ 以 50ETF4 月 2450 认购期权为例， 3 月 9 日 那周一，股指在连续大跌此后，又大幅跳低开盘下跌几十个 点，此期间权价钱打到 8 厘钱，这是一个什么观点？因为 1 手期权代表 1 万份 50ETF ，也就是说合约倍数是 10000，剩 以 8 厘，也就是 80 元——就算它所有作废，又有多狂风险 呢？十天以，价钱涨到 0。 2149，就是 2149 元，你投 80 元 能够赚 2000 元左右。 因为每个投资者能够买 20 张合约，慎重一点算，买十张吧（下个月松开到 100 张），投 800 元，能够赚 2 万。 或许有人会说，你这是过后诸葛亮，那么 我们就再慎重一点，在买认购权的时候再买同样份数的认沽 权， 3 月 9 日 P3 认沽 2450 价是 4 分，十张要 4000 元，此刻 形同废纸，扣除这 4000 元， 4800 元总成本，能够赚 15000 左右。 股市的趋向一旦形成，那但是代表国家的意志， 也能够说代表的是大众的意志，因此你根本不用担忧在商品 期货市场上那种广大小散集体做多，无良恶庄非把你洗出来 的事常常发生。假如你真担忧大盘狂跌，好吧——此刻 4 月 认沽权又到了几厘钱， 取出收益的细小部分， 买入 4 月沽权， 风险又可完整锁定，小散根本不担忧一会夜盘一会庄家搞得 自己连觉都睡不着。