第8章表外业务.pptVIP

(资本充足率=总资本/风险加权资产) 巴塞尔协议规定，到１９９２年底，所有签约国从事国际业务的银行其资本与风险加权资产的比率应达到８％，其中核心资本至少为４％。 巴塞尔协议规定，从１９８７年底到１９９２年底为实施过渡期，１９９２年底必须达到８％的资本对风险加权资产的比率目标。 资本比率的标准 第三十一页，共六十九页。 2. 适应金融环境的变化 20世纪70年代以来，西方主要国家先后放松金融管制，银行经营环境发生变化： ◆融资证券化 减少对证券 交易的限制 非银行金融机构和非金融 机构大量进入证券市场 直接融资规模扩大 金融脱媒 第三十二页，共六十九页。 金融脱媒的原因 “金融脱媒”，是随着经济金融化、金融市场化进程的加快，商业银行主要金融中介的重要地位在相对降低，储蓄资产在社会金融资产中所占比重持续下降，及由此引发的社会融资方式由间接融资为主向直、间接融资并重转换的过程。 金融深化（包括金融市场的完善、金融工具和产品的创新、金融市场的自由进入和退出、混业经营和利率、汇率的市场化等）一定会导致金融脱媒，这是经济发展的必然趋势。 第三十三页，共六十九页。 金融脱媒的起源 这种现象现最早出现在具备完善的金融体制和发达的资本市场的美国，从1933年至1966年9月，美国出台Q条例促使银行纷纷出现利润下降，市场不断萎缩，利差收入减少，依靠传统的业务难以维持生存的状况，即出现了所谓的“银行脱媒”现象。 第三十四页，共六十九页。 金融脱媒 “脱媒”： 一般是指在进行交易时跳过所有中间人而直接在供需双方间进行。 ● “金融脱媒”： 又称“金融非中介化” ，即证券市场的发展削弱了银行金融中介作用 。资金的供给绕开商业银行这个媒介体系，直接输送到需求方和融资者手里，造成资金的体外循环。 存款人 投资证券寻求更高的投资回报 公司借款人 出售债券获得低成本的资金 节省中 介费用 第三十五页，共六十九页。 3. 转移和分散风险 1973年，布雷顿森林体系崩溃，各国开始普遍实行浮动汇率制。汇率多变给各国商业银行的国际业务和外汇头寸管理带来了重重困难，银行经营要经常面对汇率风险。 商业银行需要寻求方法分散风险，而许多表外业务如互换、期货、期权等都有分散风险或转移风险的功能。 第三十六页，共六十九页。 4. 适应客户对银行服务多样化的需要 随着金融管制放松和金融自由化，金融创新层出不穷，各种非银行金融机构相继推出许多集融资与服务为一体的金融服务。 客户对银行的需求也不仅仅局限于借款，同时也对银行的服务提出了更高、更多的要求。比如要求银行提供各种防范风险和转移风险的方法，以减少因利率、汇率变动带来的损失。 第三十七页，共六十九页。 5. 银行自身拥有的有利条件促使其发展 范围经济 e.g. 银行对其客户的财务及信用状况有比较全面的了解，在提供其他服务的过程中，如担保业务，所支付的信用评估费用就很小，能以较低的成本相对优惠的价格为客户提供服务。 巩固与客户的关系 扩大银行收益 开展表外业 务的好处 第三十八页，共六十九页。 6.科技进步推动了银行表外业务 信息技术在银行业务中得到广泛的应用，大大加快了银行处理业务的速度，为银行处理表外业务过得很高的规模经济效益；借助于信息网络和先进的信息处理技术，银行还可以推出许多新的金融工具，对风险进行比较准确的预测，提高风险监控效果，为客户提供更有有效的财务管理、投资咨询业务。 第三十九页，共六十九页。 第一节 银行表外业务的发展 四、中国开展表外业务的分析 目前我国商业银行基本上仍以传统的存贷款业务为主，表外业务还比较落后。贷款承诺、备用信用证、贷款出售等业务，对经济环境没有特殊的要求，在今后的发展中将会有良好的市场前景。 第四十页，共六十九页。 第二节 担保业务 担保业务即银行应某一交易中一方的申请，承诺当申请人不能履约时由银行承担对另一方的全部义务的行为。 担保业务不占用银行资金，但形成银行的或有负债，需要承担违约风险、汇率风险及国家风险等，是一项风险较大的表外业务，《巴》将银行担保业务的信用转换系数定为100% 。 银行主要的担保业务主要有备用信用证和商业信用证（开立信用证）