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BOT概念模型 第六十二页，共九十页。 BOT的衍生形式 Build-Operate-Transfer (BOT) Build-Own-Operate (BOO) Build-Transfer-Operate (BTO) Build-Lease-Transfer (BLT) Design-Build-Finance-Operate (DBFO) Rehabilitate-Operate-Transfer (ROT) Purchase-Operate-Transfer (POT) Transfer-Operate-Transfer (TOT) Build-Own-Operate -Transfer(BOOT) Finance-Build-Own-Operate -Transfer(FBOOT) Design-Build-Operate-Transfer (DBOT) 建设－经营－转让 建设－拥有－经营 建设－转让－经营 建设－租赁－转让 设计－建设－融资－经营 改造－经营－转让 购买－经营－转让 转让－经营－转让 建设－拥有－经营－转让 融资－建设－拥有－经营－转让 设计－建设－经营－转让 第六十三页，共九十页。 BOT项目的实施步骤 1. 项目识别 a. 项目识别 b. 确定是否以BOT方式执行 c. 预可行性研究 2. 合同采购 a. 确定采购方式： 公开招标、有限招标、独家谈判等 b. 确定项目建设与运营规则 c. 确定投标资格 d. 研究确定技术参数，准备招标文件 e. 确定投标评价准则 f. 投标者资格预审 g. 邀请投标 第六十四页，共九十页。 BOT项目的实施步骤 3. 有投资意向者投标 a. 组建投资者财团 b. 可行性研究 c. 准备投标文件 4. 选择投资者 a. 对标书进行评价 b. 澄清与调整标书， 进行合同谈判 c. 授项目特许经营权， 签订项目委托协议 5. 项目开发 a. 组建项目公司 b. 投入股本金 c. 签订贷款协议 d. 签订工程承包合同 e. 签订材料供应合同 f. 签订设备购买协议 g. 签订保险合同 h. 签订设施经营维修合同 6. 项目执行 a. 建造设施、安装设备 b. 项目验收 7. 项目经营 人员培训，运营管理 8. 项目转让 第六十五页，共九十页。 BOT项目基本结构 第六十六页，共九十页。 采用BOT模式融资的典型结构 第六十七页，共九十页。 BOT项目主要参与者的目标 政府： 利用外资或民间资金建设公共设施； 引进新技术，改善和提高项目的管理水平； 获得间接的经济效益和社会效益。 项目投资者： 找到新的商业机会，通过提供有竞争力的服务获得满意的利润； 最大限度地减少风险，特别是无法管理的风险。 贷款银行： 保证项目贷款的安全性，能够如期收回贷款本金并获得利息收入。 第六十八页，共九十页。 BOT项目发起人关心的问题 项目的建设成本、工期、特许期限、建成后的运营成本、收费标准及其调整程序和办法； 项目的现金流能否满足偿还债务的要求并为投资者带来满意的投资回报； 政府对BOT项目是否有明确的政策、规则或专门法规，这些政策和法规对项目的影响； 项目所在国的政治经济状况、建设条件及竞争项目的情况，这些因素对项目风险的影响； 政府是否愿意分担项目风险，特别是那些投资者不能控制的风险。 第六十九页，共九十页。 贷款银行关心的问题 项目完工计划和技术目标的可行性，若项目未能按时完工或未达到原设计标准，风险由谁承担； 项目绝大部分建设资金的落实情况； 偿还债务的收入来源是否有可靠，能否保证一部分项目收入用于偿还债务； 贷款担保条件，项目发起人及其它参与者作出的承诺，贷款人拥有多大的追索权； 政府实施项目的决心、实力及对风险分担的态度。 第七十页，共九十页。 BOT项目合同采购的特点 为了充分发挥投标者的创新能力，招标文件中一般只粗略地列出项目应满足的条件或性能指标； 合同涉及包括项目经营风险的分配等复杂的财务安排问题； BOT项目招标更重视竞争者的质量而不是数量，一般要进行严格的竞标者资格预审； 评标标准不仅包括投标报价，还包括竞标者提出的一揽子财务计划的吸引力、项目公司的经济实力和经营管理水平等； 要先与中标人进行谈判并签订投资意向书，待进一步考虑和落实未决问题后再签订特许权协议书。 第七十一页，共九十页。 BOT项目合同采购的策略 明确界定项目目标 采购程序要规范、透明、公平 促进竞争 鼓励创新 保护知识产权 争取投资者的信任 及时与公众沟通 尽量减少项目合同采购的费用和时间 合理的项目投资回报率 第七十二页，共九十页。 竞标方案评审标准包括的内容