保险发展和经济发展的关系1.docVIP

试论保险发展与经济发展的关系 ——基于计量经济学的研究视角 李亚敏 李亚敏（1979—），女，江苏扬州人， 李亚敏（1979—），女，江苏扬州人，复旦大学经济学院金融系博士研究生，中国寿险准精算师，研究方向：国际金融、保险精算，邮编：200433，复旦大学北区公寓35号401室，手机电话：021子信箱：haoyamin1979@163.com 吴洪，男，西南财经大学保险系博士研究生，中国准精算师 （复旦大学 上海 邮编：200433 ，西南财经大学 成都 邮编：610074 ） [内容摘要] 本文从计量经济学角度研究保险发展和经济发展之间的相互影响机制，以GDP数据反映经济增长，以保费收入数据反映保险增长，通过对近几年的GDP数据与保费收入数据作Granger因果检验，得出经济发展可以作为保险增长的原因，反之则不然的结论。 [关键词] 经济增长 ， 保险增长 ， 影响机制 The relationship of Insurance and Economic Development —— Based on the Perspective of Econometrics Li Yamin Wu Hong [Abstract] From the insurance perspective of econometrics and economic development of the mutual influence, to reflect the GDP of economic growth, to reflect the income of insurance premium growth. In recent years, through the data test on GDP and the premium income, economic development can be drawn as to the reasons for the growth of insurance , Otherwise it would not conclusions [Keywords] Economic growth , Insurance growth , Mechanism 一、引言 关于保险与经济的关系，有过各种理论描述和实证研究。本文试图从计量经济学角度研究保险发展和经济发展之间的相互影响机制。通过对近几年的GDP数据与保费收入数据做相关的实证检验，得出经济发展可以解释保险发展，但是保险发展不是经济发展原因的结论。 二、保险发展和经济发展的关系 保险发展对经济发展的影响 1、从保险功能上看 保险功能包括：保障功能、资金融通功能和社会管理功能。这不仅包含了保险存在的社会意义，还表达了保险的经济功能：保障和金融。 金融中介机构的存在，是因为市场不完美的假设前提。这个前提的普遍意义使得金融中介机构在现实经济中发挥越来越大的作用。只要存在市场不完美，那么金融中介的存在就是必然的，但如果市场的完美得以实现，银行等金融机构会失去存在的土壤，然而保险并不会因此消失，因为，保险和一般金融机构是不同的：保险存在的根本原因是风险，未来事件的不确定性，包括损失频度和损失额度的不确定性。可见，保险是对未来的一种风险安排，而市场不完美是针对市场当期状态的一种假定。市场的不完美因素即便消除，但对于未来的风险，是永远无法完全消除的。这就是说，保险机制可以同样发生作用，无论在何种情况下，保险对经济一样有作用。 保险如何对经济产生作用，可以从古典经济学的效用论得到解释，保险机制能够使经济个体得到效用最大化。对个体而言，保险使得一生的财富（或者收入）平均化、平滑的分布。对经济总量来说同样达到了这样的效果。因为，保险从宏观上看，实际上是使得财富在不同的地理位置上发生转移，或者在时间的不同区间转移。这种平均化和稳定化给经济个体带来了稳定的预期，减少了信息的不充分，同样减少了风险忧虑，经济个体的行为更符合市场理性。根据信古典经济学理论，这样的结果会导致市场更完美的发生资源配置作用。这样的效果，对经济而言无疑是好的。在一个具有稳定财富预期的经济里，消费和投资都会有序的进行，对经济的良性发展善莫大焉。 2、从经济增长与发展上看 哈罗德·多马、马克思、其他的经济增长理论都认为资本的存在，是抑止现实消费而用于获取未来的收益。保险机制在发展中逐渐产生了这样的功能，成为经济增长的资本来源之一。这就是保险的资金融通功能。对经济来说，资金融通功能起到了类似银行的资金转移功能。这在市场不完美的假定下有效的