新准则视角下雅戈尔的财技大揭秘 雅戈尔 股权投资 案例解析.pptx

新准则视角下雅戈尔的财技大揭秘目录CONTENT公司概况案例介绍思考分析PARTTHREEPARTONEPARTTWO公司概况PARTONE1979年雅戈尔正式成立1998年雅戈尔集团正式在上海交易所上市2003年成为中国500强企业第133位2007年投资中信证券账面盈利65倍2015年雅戈尔参股公司挂牌新三板2018年战略调整，处置金融投资产品，回归主业2020年雅戈尔采用集中竞价方式开始大量回购公司股票YOUNGOR纺织产业HANP服装纺织品牌服装MAYOR交易性金融资产雅戈尔经营板块YOUNGORLADY投资性房地产金融投资长期金融股权投资委托贷款及理财宁波地产开发杭州形成长三角经济布局苏州上海案例介绍PARTTWO2015年9月2日至2015年10月19日2018年3月29日2015年7月17日雅戈尔与中信股份签订了《中国中信股份有限公司新股认购协议》投资11,986,091,100港元，以13.95港元/股的价格认购中信股份新股859,218,000股并将其作为可供出售金融资产进行会计核算。截止2018年3月29日雅戈尔以每股平均价10.9港元增持中信股份1000股，涉资约1.09万港元。增持后，雅戈尔最新持股有的中信股份数目约为14.545亿股，比例由4.99%升至5.00%公司通过二级市场买入中信股份15,240.00万股,交易金额合计人民币172,642.04万元，。截至2015年10月19日,公司持有中信股份128,911.80万股,占其总股本的4.43%,投资成本人民币1,477,911.60万元。2015年7月18日至2015年9月1日2015年10月20日至2015年11月30日公司通过二级市场买入中信股份16,170万股，交易金额合计190,923.76万元，占上一年未经审计净资产的11.55%，截至2015年9月1日，公司持有中信股113,671.80万股，占中信股份总股本的3.91%公司通过二级市场买入中信股份13,600.00万股，交易金额合计人民币168,784.30万元，截至2015年11月30日，公司持有中信股份142,516.80万股，占中信股份总股本的4.90%，投资成本人民币1,646,695.90万元。持股比由4.99%增至5%公司董事会根据《企业会计准则第2号——长期股权投资》的规定（投资企业对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，应采用权益法核算），判定公司对中信股份的经营决策具有重大影响，同时将中信股份的会计核算方法由可供出售金融资产变更为长期股权投资、并以权益法确认损益雅戈尔财技公司副总经理兼财务负责人吴幼光先生于2018年3月20日获委任为中信股份非执行董事96.67亿687.95%思考分析PARTTHREE1.您认为雅戈尔对中信股份计提减值是否合理，如何确定减值?最近一年内公允价值下跌超过30%公允价值连续下跌时间超过12个月截至2017年底投资的账面价值较取得成本下降了时间已经超过12个月合理1.您认为雅戈尔对中信股份计提减值是否合理，如何确定减值?资产减值损失数额初始取得成本已收回本金已摊余金额原已计入损益的减值损失后的余额++—（）=当前公允价值—资产减值损失累计损失可供出售金融资产——公允价值变动账面价值与当前公允价值的差额1.您认为雅戈尔对中信股份计提减值是否合理，如何确定减值?已确认减值损失的可供出售债务工具公允价值已上升计入当期损益客观上与确认原减值损失确认后发生的事项有关可供出售权益工具投资发生的减值损失不得通过损益转回2.您认为雅戈尔将对中信股份的投资确认为可供出售金融资产的目的是什么?（一）影响上市公司净利润既以收取合同现金流量为目标，又以出售该金融资产为目标处置该金融资产的时候，将”其他综合收益“转入“投资收益”2.您认为雅戈尔将对中信股份的投资确认为可供出售金融资产的目的是什么?（二）不需要计算所得税费用可供出售金融资产具有交易性金融资产和长期股权投资的特性单独列出来作为所得税负债冲减权益（交易性金融资产特性），在综合收益表的其他综合收益栏目里的“与计入其他综合收益项目相关的所得税影响”这个项目中填列2.您认为雅戈尔将对中信股份的投资确认为可供出售金融资产的目的是什么?（三）可在三类金融资产之间转换（方便日后灵活处理该项金融资产）交易性金融资产NO其他类别的金融资产可供出售金融资产持有至到期投资、贷款和应收款项3.雅戈尔对中信股份的投资由可供出售金融资产改为长期股权投资进行核算，您认为这样做是否合理？实质重于形式