上市公司审计机构变更的动因及后果研究——以京基智农为例.pdf

摘要

摘要

随着我国证券市场的日益发展，交易活动和资本运作也日趋繁杂，投资者

愈加依赖中介机构的工作。审计机构作为独立的第三方，其主要职能是审计公

司的财务报表并出具审计报告、为报表使用者与公司财务信息披露提供鉴证服

务，因此，其工作质量影响着证券市场的发展秩序。近年来，上市公司审计机

构变更的现象屡见不鲜，远超于国际成熟市场3%-4%的平均标准水平。上市公

司可以自主选择审计机构，审计机构也有权主动辞聘，当审计机构变更频繁，

就可能影响审计质量，甚至向市场传递虚假信息，损害中小股东的利益，同时

也可能会侵害审计师的独立性。因此，剖析审计机构变更的深层次动因显得尤

为重要，审计机构变更的动因受多方因素的影响，包括上市公司、审计机构与

外部环境，产生的后果也各不相同，值得进行深入的研究。

本文首先对审计机构变更的概念进行界定，确定针对非强制性审计机构变

更进行研究，继而选择与审计机构变更相关的信息传递理论、PPM理论等作为

分析的基础。然后，结合审计机构变更的相关制度，横向综合分析了不同A股

上市公司审计机构变更的现状，发现在A股上市公司非强制性审计机构变更中，

向下变更所占比例较大；前后任审计机构存在未按规定报备、变更理由不一致、

变更理由表述模糊的问题；上市公司存在与前后任审计机构披露的变更原因不

同，甚至未披露任何变更原因的问题。基于现状分析，本文从上市公司维度、

审计机构维度和外部环境维度对审计机构变更的动因及后果进行汇总与解释。

在综合分析的基础上，引入深圳市京基智农时代股份有限公司（下称京基智农）

六次非强制性审计机构变更的案例，进一步展开纵向分析。

案例研究发现，在京基智农六次审计机构变更的动因中，上市公司维度存

在四种推力，即财务困境、获得“洁净”审计意见、股权斗争和公司董监高人

员发生重大变化，且有时“财务困境与获得‘洁净’审计意见”两种推力之间

存在交互关系，“股权斗争和公司董监高人员发生重大变化”两种推力间存在

交互关系；审计机构维度存在两种拉力，即自身业务发展和利润增长的需要、

可以提供高质量的审计服务；外部环境维度存在两种锁住力，即制度规定和政

府部门监管。在京基智农六次审计机构变更的后果中，主要包括审计意见变化、

I

摘要

审计费用变化、财务数据得到改善以及市场反应。最后，本文针对上市公司、

审计机构、监管部门和投资者提出相应的建议，以避免恶意的审计机构变更。

关键词：审计机构变更；动因；后果

II

Abstract

Abstract

WiththegrowingdevelopmentofChina'ssecuritiesmarket,tradingactivities

andcapitaloperationshavebecomeincreasinglycomplex,andinvestorshavebecome

moreandmoredependentontheworkofintermediaries.Asanindependentthird

party,themainfunctionoftheauditorganizationistotoauditthecompany’s

financialstatementsandissueanauditreport,providingassuranceservicesforthe

usersofthestatementsandthedisclosureofcorporatefinancialinformation.

Thereforet,theauditorganization’sworkqualityaffectsthedevelopmentorderofthe

securitiesmarket.Inrecentyears,changesin