基于供应链金融的制造业中小企业融资困境与破解机制分析.pdfVIP

中小企业管理与科技

ManagementTechnologyofSME

基于供应链金融的制造业中小企业融资困境与破解

机制分析

朱海涛

（池州学院商学院，安徽池州247000）

揖摘要铱当前，制造业中小企业普遍长期受困于抵押不足、信用薄弱等融资难题。供应链金融通过整合产业链真实交易与核心企业信

用，重塑融资路径，为解决相关困境提供了新思路。论文提出构建“去中心化”数字信用体系、深化物联网与区块链融合监管、建设跨

链互操作数据基础设施及优化政策激励与产品创新等四重破解机制，旨在通过数字化信用重构与产业生态协同，系统性疏解“核心

企业信用传导阻滞”、“动产风控失灵”及“融资期限错配”三大痛点。

揖关键词铱中小企业；供应链金融；融资约束；破解机制

揖中图分类号铱F276.3；F270揖文献标志码铱A揖文章编号铱1673-1069（2025）05-0194-03

1引言“单核驱动”转向“多级穿透”。例如，天合光能2024年在其供

制造业中小企业作为国民经济的重要组成部分，在促进应链平台引入“多级信用穿透”机制，基于组件销售订单数据

技术创新、吸纳就业和推动区域经济发展方面发挥着不可为5级供应商生成数字信用凭证。当前创新方向是探索“去

替代的作用。然而，这些企业长期面临“融资难、融资贵”的核心化”信用体系，如微众银行基于出口退税数据替代核心

我国中小企业融企业确权，使深圳某PCB企业获得300万元信用贷款；浙商

瓶颈，据世界银行2023年专项调研显示，

资结构中内源融资占比高达72.3%，主要依赖业主自有资银行“供应链金融工厂”则构建跨链数据中台，实现信用跨9

[1][4]

（（级供应商传递。

金（45.6%）、留存收益23.1%）及亲友借贷11.8%）。这种

融资模式导致企业发展过度依赖原始积累，难以支撑技术2.2信息整合与决策优化机制

升级与规模扩张需求。供应链金融作为创新融资工具，通过物联网与区块链技术的应用，实现了全链条数据的可信

整合物流、信息流和资金流，将核心企业信用延伸至上下游存证与透明共享。例如，象屿集团“屿链通”平台通过AI视觉

。识别和电子围栏技术，将大宗商品质押物监管成本降低约

企业，为摆脱这一困境提供了新路径2025年央行等六部门

联合发布的《关于规范供应链金融业务引导供应链信息服务40%。平安银行“星云平台”监控设备开工率等动态指标，使制

》（银发〔

机构更好服务中小企业融资有关事宜的通知2025〕造业中小企业的不良贷款率降至1.5%以下。2025年《支持小

77号）进一步凸显了政策层面对该模式规范化发展的迫切需微企业融资的若干措施》明确要求银行利用科技手段改进风

[2,3]

求。因此，研究供应链金融在破解制造业中小企业融资困控模型，推动数据知识产权质押贷款落地，如海盐农商行以

境中的创新机制与实践路径，具有紧迫的现实意义和显著的“设备故障率分析数据”为质押物发放500万元贷款。

实践价值。2.3动产增信与资金闭环机制

2理论基础与作用机制