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继续看好光纤光缆和AID

开源通信团队的核心观点是强烈看好光纤光缆和AI数据中心（AIDC）两大板块，

并将其放在一起推荐。以下是详细内容总结：

一、核心推荐逻辑：为何将光纤与AIDC并列？

主要基于三大原因：

短期边际变化最大：团队认为，在通信板块中，卫星通信（已在前日会议中推荐）、

光纤光缆、AIDC是当前边际变化（即基本面改善最显著、最快速）最大的三个

方向。

产业协同与相互拉动：AIDC的全球建设是本轮光纤涨价的核心驱动力（短期供

不应求）。同时，若国内AIDC建设崛起，将进一步拉动国内光纤需求。两者相

辅相成。

通信板块内稀缺的“涨价”主线：

光纤：散纤价格已大幅上涨（远超预期，相比低点已翻倍不止），并有望持续。

AIDC：部分项目和区域已出现涨价迹象（文档提及AWS近20多年首次上调GPU

实例价格，对国内有映射效应）。团队认为“能涨价的板块值得重点重视”。

二、光纤光缆板块详细观点

价格上涨现状：

价格上涨幅度远超市场预期，速度快。相比低点均已翻倍，甚至不止。

主流产品如G.652D光纤价格，已远高于成本（头部企业成本约14-15元，二线

约17-18元），企业盈利弹性巨大。

涨价核心驱动力：

需求侧：运营商需求稳定增长+全球AIDC