垫资验资混合战略博弈分析与监管对策.pdfVIP

全国中文核心期刊 财会月刊阴 · 垫资验资混合战略博弈分析与监管对策 周 微 杨永承 杨治忠 邬方方1 2 3 1 渊1.贵州财经学院 贵阳 550004 2.北京工商大学嘉华学院 北京 100000 3.贵阳华正联合会计师事务所 贵阳 500000冤 】 ，并构造博弈模 【摘要 本文从经济实质及法律实质两个角度剖析，设立或变更验资中企业管理当局的垫资审验现象 型分析对此现象的监管。分析得知，监管垫资审验：一是要在降低监管成本的同时，加强工商监管的技术水平，运用多种核 查方法，提高核查出问题的本领；二是加大对企业和第三方事务所的惩处力度，提高合谋成本，使二者不敢铤而走险；三是 加强对资本信誉制度的宣传，指出虚假出资或者抽逃出资只会降低资本信誉。 【关键词】垫资验资 混合战略博弈 监管 一、引言 二、文献概述 验资是注册会计师依法接受委托，按照独立审计准则的 关于验资已有的文献多集中在研究注册会计师的验资风 要求，对公司或企业注册资本的实收情况或变更情况进行审 险与防范，以及商业银行在虚假验资方面的责任问题，譬如： 验，并出具验资报告。会计师事务所是从事验资业务的法定机 高允斌（1999）对验资业务提出三问，其中第二问“拒绝验资就 构，验资是注册会计师的一项法定义务，与英美法系国家不 可以降低执业风险吗？”，指出拒做验资业务只能消极地防范 （ 同，我国实行资本信誉制度，对公司设立之时严格规定了最低 风险。潘静 2007）提出形成验资风险的原因主要是法规的不 注册资本额。国外多采用授权资本制度，在公司章程中确定公 完善、行政部门各自为政、“深口袋”理论的滥用、社会对注册 司设立的注册资本总额，但发起人只需要认购部分股份，公司 会计师的过高期望。李晓慧、孙林（2001）从货币出资、非货币 即可设立，未认购部分可授权董事会根据需要随时发行。 出资以及净资产出资三方面的事项分析注册会计师的风险， 在信誉资本制度下，为保证企业资金在设立时如实到位， 并针对以上三类出资的验资风险分别提出了应对措施。李文 法律特别赋予具备专业审验资质的会计师事务所为企业设立 江（2011）分析了商业银行在虚假验资中应承担的法律责任， 验资的权利，并要求会计师事务所提供验资报告，以证明申报 提出了商业银行提供虚假验资凭证的法律对策，并就此法律 设立的企业是否具备相关法律法规规定的条件。故验资是公 问题，论述了商业银行利用验资规定进行信贷资产保全，同时 司进行工商注册前必不可少的程序，验资报告是公司成立前 提出了商业银行验资责任的法律建议。 的重要证明文件。 相比较而言，集中研究出资者以货币出资、代理验资公司 随着我国经济的快速发展，中小企业如雨后春笋般发展 代垫货币的代垫验资行为的文献很少，而且很少有文献从利 起来，但不少企业在设立之初并非都能达到最低注册资本限 益相关者理论的角度，运用博弈论理论分析垫资验资业务中 额：有限责任公司最低注册资本3万元，一人有限责任公司 的利益相关者的倾向。即便有这方面的研究文献，也仅局限于 10万元，股份有限公司500万元。即使能筹集到最低限额标 注册会计师审验中的博弈分析。 准资金，而由于本身行业的特点，需要的资金量远远大于最 三、垫资验资实质及利益关系分析 低限额。鉴于部分中小企业设立时出资者资金短缺，社会上 垫资验资表现为对以货币出资的方式进行审验，这种验 一些资金富有者便打主意为出资者垫资设立公司从中牟取 资可以归纳为以