商业银行与控股, 参股金融机构间资金往来监管制度的比较研究.pdfVIP

银行业研究 商业银行与控股 参股金融机构间 、 资金往来监管制度的比较研究 王 平 肖 军 内容摘要 股改上市后 我国主要商业银行加快了实施综合化 国际化经营战略步 ： ， 、 伐 其与控股 参股金融机构间资金往来规模的不断扩大有其内在必然性 此外 为实现 ， 、 。 ， 不同的管理目的 相关金融监管 会计准则 证券交易 税法和外汇管制制度对相关资金 ， 、 、 、 往来的性质界定 资金定价 额度限制 交易方式 交易审批以及信息披露等方面进行了 、 、 、 、 明确规定 本文从对商业银行与控股 参股金融机构间资金往来相关监管规定的国际比较 。 、 入手 系统阐述分析了我国有关监管制度和规定 从商业银行经营管理的实践角度 提出 ， ， ， 了加强资金往来管理机制建设方面的对策建议。 关键词 资金往来 关联交易 内部交易 资本弱化 安全港规则 ： 中图分类号： F831 文献标识码： A 的主要方式 其规模增长有着内在必然性 目 ， ， 的是实现如下预期效应 一是发挥母行资金优 引 言 ： 势 最大限度地支持控股机构业务发展 实现 ， ， 近年来 随着我国金融市场一体化进程的 集团战略目标 二是通过集团内策略性资金定 ， ； 不断加快和分业监管环境的不断放松 为实现 价实现集团内部利润向低税国转移以及利用 ， ② 股东利益最大化目标及分散风险的目的 我国 “ 资本弱化” （Thin Capitalization ） 效应 等税 ， 商业银行积极实施综合化经营战略 同时 为 收筹划策略实现集团税收优惠程度最大化 三 。 ， ； 积极应对经济全球化趋势 我国商业银行也积 是有效降低外汇管制成本和管理汇率风险 但 ，