CreditRisk+模型在我国商业银行信用风险度量中的应用--CCB银行的案例分析.pdfVIP

摘 要 我国商业银行面临的主要风险可分为信用风险、市场风险、操作风险三类， 而信用风险无疑是三者中最为重要的一种风险。我国商业银行不仅背着巨大的历 史包袱，而且面临日新月异的银行业变革的挑战，还要和国外银行进行激烈的竞 争，这使得如何提高银行的信用风险管理水平成为我国商业银行面临的重要课题。 而新巴塞尔协议的出台使得我国商业银行使用符合新巴塞尔协议规定的风险管理 方法提上日程；国际上，信用风险的管理也正经历着一场革命，涌现出了一些信 用风险量化管理模型， 为我国商业银行风险管理方法的革新提供了参考和借鉴。 在过去的20 年里银行信用风险评估方法经历了从定性分析转向定量分析、从 指标化形式转向模型化形式、从单项贷款分析转向组合分析、从钉住账面价值转 向钉住市场价值的过程。而我国现行的信用风险评估方法依然是主要基于主观评 分的信用风险法，已越来越不适应现代银行风险管理的要求，迫切需要加以改进。 本文对现代信用风险度量模型进行了比较分析；对我国现行的贷款风险度法 和 CreditRisk+ 模型进行了比较分析；阐述了 CreditRisk+ 模型的优势； 为 CreditRisk+模型比较适合用于我国商业银行信用风险管理。最后本文就CreditRisk+ 模型在我国商业银行的应用进行了实证分析，对实证结果进行了解释， 为在对 某些方面进行改进之后，CreditRisk+模型能够应用到我国商业银行的信用风险管理 体系中来。 我国加入WTO 已逾七年，金融业全面对外开放的宽限期已过，我国银行业越 来越感受到来自外资银行的竞争压力。我国商业银行的管理制度特别是风险管理 只有与国际接轨，积极引进国际银行业的先进管理经验和技术，才能在残酷的市 场竞争中生存、壮大和发展。所以，研究 CreditRisk+模型，积极探索方便实用， 可操作性强，与我国现行制度承继性强的信用度量方法，对于我国银行业强化内 部风险管理，促进风险管理水平的提高，提升行业核心竞争力，无疑具有积极的 现实意义。 关键词：商业银行 信用风险 CreditRisk+模型 VaR 1 Abstract The major risk consists of credit risk, market risk and operational risk, among which credit risk is the most important one. Commercial banks in our country not only have huge historical burden, but also face ever changing challenge and compete with the foreign bank. So it is necessary to lead a discussion on how to improve the credit risk management. Since New Basel Agreement was introduced in our country, It puts on the agenda that the application of risk management method regulated by the New Basel Agreement. On the international level, credit risk management is undergoing a revolution, giving rise to a great number of credit risk quantification management models, which provide reference for the risk management method in our country. In the past two decades, the banking credit risk evaluation method is undergoing the transition bet