“国际四大”在中国的审计质量--理论分析与实证考察.pdf

内容提要 随着经济的发展，我国注册会计师行业加快了与国际接轨的步伐，“国 际四大”会计师事务所也加快了在我国审计市场的扩张。理论上，由于“国 际四大”来自成熟的资本市场，已经形成了一套完整的质量控制机制，“四 大”在我国的审计市场上或许能够体现出较高的质量特征。然而，中国资本 市场上近年来所发生的一些个案也涉及到“国际四大”会计师事务所，因此 我们有理由怀疑“国际四大”在中国的审计质量。在中国审计市场失衡、审 计风险极低的环境下，“国际四大”是不是也入乡随俗，扛着“国际四大”的 招牌，却提供较低质量的审计服务？因此，本文主要研究“国际四大”在中 国的审计质量情况。 本文从我国当前特有的制度背景出发，运用契约理论对“国际四大”在 我国的审计质量进行了规范分析，在此基础上，运用实证研究方法验证了提 出的假设。得出的基本研究结论是：在中国，“国际四大”与非四大的审计质 量没有显著的差异。这些发现与以往很多其他国家的发现不尽相同，因而丰 富了有关审计质量的理论，同时本文的研究也为监管部门加强监管提供了重 要的经验数据。 关键词 审计质量、国际四大会计师事务所、可操纵性应计项目 目 录 引言 1 第一部分 文献回顾与评述 3 一、“国际四大”在国外的审计质量3 二、“国际四大”在中国的审计质量4 第二部分 理论分析 6 一、中国审计市场的审计质量分析6 二、“国际四大”在中国的审计质量分析12 第三部分 会计师事务所审计质量的衡量指标 14 一、审计质量与审计规模14 二、审计质量与审计品牌15 三、审计质量与审计收费16 四、审计质量与审计意见16 五、审计质量与盈余管理17 六、我国会计师事务所审计质量的衡量17 第四部分 实证设计 20 一、研究假设20 二、研究方法与模型选择20 三、数据24 第五部分 实证检验 26 一、实证检验结果及分析26 二、本文研究的局限性30 三、建议30 结论 37 参考文献 38 中文摘要I ABSTRACT IV 致谢 VII 导师及作者简介VIII 引言 2001 年 1 月, 中国证监会联合财政部发布了《境外会计师事务所执行 金融类上市公司审计业务临时许可证管理办法》, 要求银行证券保险行业上 市公司应同时聘请中外各一家会计师事务所分别提供会计报表审计服务,并 于5 月23 日正式向安达信、德勤、安永、毕马威和普华永道(以下简称五大) 发放了为期一年的临时许可证; 12 月底,中国证监会发布了《公开发行证券 的公司信息披露编报规则第 16 号——A 股公司实行补充审计的暂行规定》, 要求凡是上市公司寻求融资的,都必须要聘请国际知名会计师事务所按国际 会计准则进行补充审计。上述两项规定的潜在指导思想是明确的, 那就是: 以五大为代表的国际知名会计师事务所比国内所更值得信任。其逻辑推理过 程应当是: 五大具有较长的发展历史, 形成了全球公认的信誉, 他们在中国 审计市场上也会一如既往地维持其国际品牌的声誉。用中国证监会官员的话 说，引入国际知名会计师事务所，“有助于提高我国上市公司财务信息的质 1 ”。 量，……有利于反映公司存在的问题，……有助于会计师行业的健康发展 然而，随着安达信会计公司的出局，以及“锦州港事件”的发生，我们开始 2 在中国的审计质量。在中国审计市场失衡、审计风险极低 怀疑“国际四大” 的环境下，为了抢占市场份额，“国际四大”是不是也入乡随俗，扛着“国际 四大”的招牌，却提供较低质量的审计服务？因此，本文主要研究“国际四 大”在中国的审计质量情况。 本文的研究结构如下： 第一部分 文献回顾与评述 1 引