试论变额年金的会计处理.docVIP

试论变额年金的会计处理 　　【摘要】变额年金保险是一种创新型保险产品。文章通过对变额年金会计处理方法的论述，旨在更好地诠释创新型保险产品对保险会计带来的一系列重大影响。 　　【关键词】变额年金 会计处理 最低保证 　　变额年金保险作为一种创新型保险产品，2011年开始在中国保险市场上崭露头脚。2011年5月，保监会下发《关于开展变额年金保险试点的通知》（保监寿险〔2011〕624号）和《变额年金保险管理暂行办法》（保监发〔2011〕25号）后，北京、上海、广州、深圳和厦门5个城市作为第一批经营变额年金的试点城市。目前已有金盛人寿和中美联泰大都会人寿两家保险公司各推出了一款变额年金产品，其他多家保险公司准备在2013年推出自己的变额年金产品。随着人们收入和对退休后生活质量的要求提高，具有抗通胀、养老的投资功能变额年金产品将会有广阔的发展空间。 　　变额年金保险是指保单利益与连结的投资账户投资单位价格相关联，同时按照合同约定具有最低保单利益保证的一种人身保险。上述定义表明，保单应当具有保单账户价值，其金额由投资账户计算（投资单位价格×投资账户单位数）。变额年金也可以简单地理解为：变额年金=投连险+最低保证+年金化支付（耿鹏志，2011）。 　　变额年金与投资连结保险的主要区别：（1）是年金化支付；（2）最低保证利益。年金化支付是变额年金在支付形式上与投连险有所区别，即在最低保证利益方面，投连险是不保证收益和本金安全的，而变额年金相当于提供了某种形式（最低身故利益保证、最低满期利益保证、最低年金给付保证、最低累积利益保证）最低保证收益的投资连结保险（耿鹏志，2011）。其他诸如收取的初始费用、买卖差价、资产管理费、退保费用等等，变额年金都与投连险相类似。因此，变额年金的会计处理可以借鉴投连险的做法，但是在年金化支付和最低保证利益方面有它自己的特色。 　　2009年1月，保监会下发的《关于保险业实施〈企业会计准则解释第2号〉有关事项的通知》（保监发〔2009〕1号），对保费收入的确认和计量引入了重大保险风险测试和分拆处理。投连险中除了风险保费进保费收入以外，其他未通过重大风险测试的投资性账户被归类为非保险合同保单负债。按照《企业会计准则第22号――金融工具确认和计量》，投连险的这部分非保险合同保单负债，将被归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。变额年金按目前的定义，显然与投连险类似。也就是说，绝大部分的变额年金投资账户将通不过重大风险测试，从而使合同拆分后的这部分投资款将同投连险一样，被归类以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。 　　一、变额年金保险的会计处理 　　首先，将变额年金进行拆分，风险保费计入保费收入，这部分保费的后续核算按《企业会计准则第25号――原保险合同》处理。其次，对变额年金保险，保险公司将和投连险一样收取相关费用，如初始费用、买入卖出差价、保单管理费、资产管理费等等。根据保监会规定，变额年金保险可以收取保证利益费用，即保险公司为提供最低保单利益保证而收取的费用。这部分可设置独立账户“负债―变额年金”进行核算。 　　由于变额年金具有最低保单利益保证，按《变额年金保险管理暂行办法》的要求，保险公司应审慎评估提供最低保单利益保证可能导致的风险，采取相应的管理模式降低风险。保监会认可的管理模式有内部组合对冲模式和固定乘数平衡模式。 　　1.内部组合对冲模式。保险公司应设立一个无风险资产账户（这里的无风险资产是指无违约风险或违约风险极低，具有良好流动性的资产，包括现金、国债、央行票据、政策性银行金融债、货币市场基金等等）。该账户独立于投资账户的核算，账户资产按市价估值。这样一来，当预期变额年金账户价值将下跌接近或小于最低保单利益保证。对于变额年金账户而言，它可以通过交易（内部卖出投资账户单位并且买入无风险资产）来规避账户价值下降的风险。当然，这只是一项内部交易，把这部分风险转移出变额年金账户，从而让保险公司来承担。 　　2.固定乘数平衡管理模式。这是一种管理最低保单利益保证的模式。投资账户下应明确划分风险资产和无风险资产。固定乘数平衡是指根据投资乘数、价值底数等参数，动态地调整投资账户中风险资产和无风险资产间的投资比例，风险资产目标头寸=投资乘数×（账户价值-价值底线）。这样保险公司可以根据市场情况，用目标头寸的调节来实现对风险的控制。 　　上述管理模式中，变额年金投资账户能规避大部分的风险。因为它是归类于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。所以，获得准确的资产负债日的公允价值便是关键所在。对于投连险，这部分金融负债的公允价值就是投资账户价值（投资单位价格×投资账户单位数）。但是对于变额年金而言，由于合同约定有最低保单利益保证，这样会产生两种情况：一种是投资账户价值大于