试析我国解决中小企业融资困境的对策.pdfVIP

试析我国解决中小企业融资困境的对策 吴文兵 (无锡市广播电视大学 金融学专业) 内容摘要：我国的中小企业在促进经济增长、吸收就业等方面发挥着十分积极的作用， 已成为国民经济不可忽视的力量。但长期以来，由于企业自身不足、社会环境、金融政策等 限制，中小企业普遍存在融资渠道窄、融资成本高等难题，制约了中小企业进一步发展。政 府扶持、成立扶持中小企业的地方金融机构、政策性银行、完善资本市场等多种融资渠道， 是解决中小企业融资难的必然选择。 关键词：中小企业 融资困境 融资渠道 目前，在我国注册登记的中小企业占注册企业总数的99 ％，其工业总产值、 销售收入、实现利税、出口总额已分别占全国的60 ％、57 ％、40 ％和60 ％左右， 并创造了75 ％的城镇就业机会。我国中小企业在促进经济增长、增加就业机会、 活跃市场及技术创新中作出了巨大贡献，已经成为国民经济不可或缺的重要力 量。然而，由于中小企业自身不足和国内金融市场不完善，融资渠道单一等原因， 中小企业所获得的金融资源与其在国民经济中的地位极不相称。相关资料显示， 占全国企业总数99 ％以上的中小企业，所占有的贷款资源却不超过20 ％，融资 方式少，融资难已成为严重制约中小企业发展的瓶颈，如果不及时解决，最终将 限制我国经济的长期增长速度和质量。为此，本文认为：我国应通过政府扶持、 完善融资市场和丰富融资渠道等方式来解决当前中小企业融资困难。 一、政府扶持是解决中小企业融资困难的关键 政府在支持中小企业融资中的作用是完善法律法规基础，并推动金融体系建 设等，从而在法律角度上为中小企业融资创造良好的金融氛围。从近年来我国实 际情况来看，政府颁布了一些政策性指导意见，但实质性扶持力度不够，中小企 业融资困境没有从更本上得到解决。扶持中小企业的法律、法规还不够全面，支 持中小企业融资的金融体系还没有建立，还没有建立有效的对中小企业管理、协 调机制。 1、发挥政府对中小企业融资的法律支持 1 为从根本上促进中小企业的发展，政府可以根据不同时期中小企业发展的目 标颁布许多针对性的法律，以有效推动中小企业持续和稳定发展。尽管以往我们 也制订了一些法律法规，但是我国的中小企业法律还很不完善。目前全国没有统 一的中小企业标准，政策的制定和执行明显缺乏针对性和可操作性，因此，国家 应尽快制定关于中小企业的基本法，从法律上确立发展所有中小企业的基本方 针、政策、发展方向和管理原则，同时对中小企业的企业制度、组织结构、国家 的扶持范围、中小企业的协作、公平竞争环境、中小企业利益的保护及现代化进 程等进行规范，把扶持中小企业的政策措施纳入法制化、系统化轨道。在此基础 上，尽快建立相应的法律体系，如中小企业出口法、中小企业融资法等，以便为 中小企业政策制定和政府宏观管理奠定法律基础。为保证法律、政策的实施效果， 与法律、法规配套的服务也必须同时跟上，所以必须提高各级政府与中介组织的 对话渠道，求同存异，使政府的调节获得充分理解，同时保证各项调节措施得以 贯彻实施。 从发达国家经验看，为支持中小企业发展，美国专门制定了《小企业法》、 《公平信贷机会法》、《社区再投资法》等20 多部法律。根据法律规定，美国的 各类存款金融机构必须为小企业提供贷款，从而为中小企业融资提供了保证。欧 洲议会通过《欧洲小企业宪章》等，专门以法律形式对中小企业加以扶持。日本 以《中小企业法》为核心，制定支持中小企业的法律达30 多部，并以此建立了 支持中小企业的金融体系。日本政府对中小企业的支持力度是最大的，政府可以 直接投资中小企业，资金有财政拨款或有政府财政担保发债，长期为中小企业提 供低成本资金，从而保证了中小企业发展所需的资金。另外，加拿大、我国的台 湾、香港地区、东南亚等一些国家也纷纷出台扶持中小企业发展的法律法规。由 此，政府立法支持中小企业的融资，是支持中小企业发展的重要基础和保证。我 国现阶段的关键是按中小企业的市场行为性质，分类出台有关法律政策制度，并 抓好具体实施工作。 2 、推动中小企业融资的金融体系建设 通常认为，中小企业在寻求外部融资时，存在诸多障碍：一是规模不经济或 交易成本高。二是小企业信息不透明，特别是财务状况缺乏透明度。三是发展的 不确定性，对外部融资构成较大风险。四是道德风险高。中小企业