公允价值计量模式对银行业的影响.pdf

内容提要 内 容 提 要 一、选题背景： 2007 年 1 月 1 日起，国内上市企业开始执行新的会计准则，新准则的重要 变化之一就是采用了公允价值计量模式，这将给企业经营行为带来深远的影响。 国内对公允价值计量模式的研究起步较晚，研究范围基本限于公允价值理论本身 的研究，和中国实际结合得较少，实证研究更少。因此本文尝试对公允价值计量 模式对中国银行业的影响进行系统的研究。 本文选取银行业作为研究对象主要基于以下原因：首先，银行的资产和负债 主要是金融工具，金融工具在会计计量模式转换中所受的影响最大。其次，银行 业在金融业和整个国民经济中居于重要的核心地位，银行业的稳定和健康发展对 金融稳定和经济发展有重要的意义，而公允价值计量模式的实施可能会影响银行 业的经营和稳定，应该得到重视和研究。 二、研究方法和逻辑架构 本文综合运用了历史与逻辑、规范与实证、定性和定量、比较分析等研究方 法；通过对同一问题采用不同方法，从不同角度进行研究、比较和验证，增强了 结论的可靠性与说服力。 本文第一部分主要研究了银行业会计计量模式变迁和公允价值计量模式相 关理论与概念。首先从变迁历史切入，阐述了银行业会计计量模式变革的动力， 回顾了变革的历程，比较分析了不同的计量模式，总结了公允价值计量模式的理 论基础和相关概念。 第二部分系统研究了公允价值计量模式对银行业的影响。首先回顾了现有的 研究成果；其次分析了公允价值计量模式对银行财务报表波动性的影响；接着分 析了对银行经营行为的影响；最后指出了给银行业监管带来的挑战。 第三部分分析了公允价值计量模式对中国银行业的影响与挑战。首先，阐述 了公允价值计量模式在中国的实施现状；其次，研究了在当前经济和金融环境下 中国银行业所面临的挑战；最后，实证分析了公允价值计量模式对中国银行业资 产负债表和损益表波动性的实际影响。 第四部分构造了一个代表我国银行业平均水平的典型银行，模拟了在公允价 值计量模式下该银行面临不同外部冲击时所受到的影响，研究了我国银行业在公 - i - 内容提要 允价值计量模式下的稳定性；比较分析了在公允价值计量模式下和历史成本计量 模式下银行对外部冲击的反应特点。 第五部分根据全文的理论和实证分析，对我国银行业如何更好地实施公允价 值计量模式提出了有关政策建议。 三、主要观点与结论 1、公允价值计量模式具有坚实的理论基础：（1）符合经济学的收益理论； （2 ）符合会计学理论中的真实收益学说、资产负债观及全面收益理论；（3 ）符 合决策论。 2 、公允价值计量模式会对银行运营产生多方面的影响，主要包括：（1）银 行的经营行为；（2 ）银行的投融资行为；（3 ）银行的内部控制系统；（4 ）银行的 财务报告系统。 3、公允价值计量模式也使银行监管工作面临新挑战，主要包括：（1）监管 资本的波动加大；（2 ）会计资本与监管资本的差异扩大；（3 ）估值技术的运用使 银行间报表的可比性受到削弱；（4 ）估值技术的运用给管理层提供了操纵业绩的 便利；（5 ）银行经营的亲周期性增强，影响宏观经济和金融稳定。 4 、中国银行业实施公允价值计量模式不仅会遇到各国都会遇到的一般问题， 还会面临由我国基本国情决定的特殊挑战：（1）中国目前不够成熟的市场环境对 公允价值计量模式的有效实施构成制约。（2 ）中国目前实施的实际是混合计量模 式，会产生一些特殊的问题。（3 ）中国银行业的估值水平不高，影响公允价值信 息的可靠性和有效性。（4 ）中国银行业风险管理系统建设滞后，难以有效应对公 允价值计量模式下所面临的风险和波动。（5 ）中国银行业监管经验和理论研究的 缺乏，使公允价值计量模式下的金融监管面临更大的挑战。 5、对中国银行业历史数据的分析证明，公允价值计量模式使中国银行业资 产负债和损益价值的波动性增加。然而，波动性增加并非是必然和持续的，银行 的资产负债结构和风险管理工作也会对波动性产生影响。 6、有关各方应加强对公允价值计量模式应用的研究，有效应对公允价值计 量模式对中国银行业的影响：（1）中国银行业应加强估值模型和技术的研究开发， 提高估值水平，保证公允价值估值的有效性。（2 ）中国银行业应加速建设稳健有