《互联网金融支持小微企业融资模式比较及启示》.pdfVIP

互联 网 金融 支持 小微 企业 融资模 式 比较 及启示 互联网金融支持小微企业融资模式比较及启示 娄飞鹏 (中国邮政储蓄~tt45- 北京市 100808) 摘 要：互联 网金融支持小微企业融资主要有 电商模式和P2P网络借贷平台模式．两种模式有共 同点但也存在一定的差异 ，与商业银行相 比，互联 网金融在支持小微企业融资的过程 中．目标客户界定 更明确，融资产品设计更灵活且有针对性，业务办理流程更精 简高效。风险管理更注重量化 ，盈利模式 更多元，对于商业银行发展小微金融有较好的启示意义 商业银行需要在充分发挥 自身优势的前提下． 正确认识互联网金融支持小微企业的优势，借鉴其有益的做法。不断提高对小微企业的支持力度 关键词 ：互联 网金融 ：小微企业 ：商业银行 中图分类号 ：F830 文献标识码 ：B 文章编号 ：1007—4392(2014)07—0072—05 互联网金融支持小微企业的模式主要有电商模 过建立 平“台 、贷”的融资模式，以支付宝作为运转资 式和P2P网络借贷平台模式，自兴起以来其优势明显， 金的渠道，利用合作银行资金或自有资金为在其平台 并获得了较好的发展。但与商业银行相比，互联网金融 上注册的小微企业提供贷款服务。截至2013年底，阿里 相对缺乏风险管理的专业知识和经验积累，且客户群 小贷累计放款总额超过15oo4L元，平均单笔贷款不超 体高度聚焦后扩大的难度较大。面对互联网金融的竞 过3万元，贷款余额超过l20亿元，不良率约为l％。 争，商业银行需要充分发挥既有的优势，充5-)ff~鉴互联 京东供应链金融服务平台于2012年11月上线，与 网金融支持小微企业的经验，努力在小微金融领域发 阿里小贷不同，其在成立之初主要定位于向京东商城 挥更大的作用。基于此，本文从 目标客户界定、融资产 的供应商提供融资服务。随着京东供应链金融服务平 品设汁、融资业务办理流程、风险管理方式和盈利模式 台的发展，京东商城适时成立京东金融集团，2013年先 等5个方面对互联网金融支持小微企业的两种模式进 后拿到保理牌照和小贷牌照，分别由上海邦汇商业保 行对比分析，并以此为基础阐释其对商业银行发展小 理有限公司、京汇小贷有限公司承担办理保理业务和 微金融的启示。 小贷业务。同时，京东商城也拥有第三方支付和基金牌 一 互联网金融支持小微企业融资的模式 照。截至2013年l1月，京东供应链金融服务平台累计向 、 从 目前的实践情况看，互联网金融支持小微企业 其供应商融资近80亿元，平均贷款金额在80—110万元 融资的模式大体可以分为两种：一种是电商模式，即电 之间，贷款利率为基准利率上浮10-30％。2013年l2月 商企业利用 自己的平台，为通过本企业的平台进行交 初，京东商城的京“宝贝”上线，其单户贷款额度较大。 易的小微企业，以及与本企业有合作关系的上下游小 京东供应链金融服务平台和 “京宝贝”的差异主 微企业提供融资支持的模式，这一模式又被称为互联 要表现在：第一，确定贷款额度的依据不同。供应链金 网供应链融资模式；另外一种是P2P网络借贷平台模 融服务平台确定贷款额度的依据是结算单，而 京“宝 式，即专门成立P2P网络借贷平台，整合供求双方的供 贝”确定贷款额度的依据是人库单；第二，客户服务对 求信息，利用资金盈余方的资金，为有资金需求的小微 象不同。供应链金融服务平台只服务于京东商城的部 企业提供融资支持的模式。 分供应商，而 京“宝贝”服务于京东商城的全部供应商； (一)