商业银行贷款定价研究 毕业论文.doc

商业银行贷款定价研究 目 录 前 言 1、 商业银行贷款定价模型的分析比较 1.1 成本加成贷款定价法 （2） 1.2 价格领导定价模型 （2） 1.3 市场加价定价模型 （2） 1.4 贷款利率上限模型 （2） 1.5 成本—收益贷款定价模型 （2） 1.6 期权贷款定价模型 （3） 1.7 风险资本定价模型 （3） 1.8 商业银行贷款定价模型的分析比较 （4） 2、商业银行贷款定价对我国的启示 2.1 贷款定价模型灵活运用 （5） 3、国内商业银行贷款定价管理的影响因素 3.1 融资成本 （5） 3.2 经营成本 （6） 3.3 信贷风险 （6） 3.4 客户选择权和其他利率风险 （6） 3.5 可贷资金 （6） 3.6 资本金和盈利目标 （6） 3.7 同业竞争利率 （7） 3.8 客户给银行带来的整体利润 （7） 4、国内商业银行贷款定价管理策略 4.1 金融产品的定价 （7） 4.2 了解贷款的风险状况 （7） 4.3 现代利率管理机制 （8） 4.4 国内外金融市场利率 （8） 4.5 负债管理战略目标需要 （8） 4.6 国际银行界管理技术和方法 （9） 4.7 建立完善的利率风险内控机制 （9） 结束语 （11） 参考文献 （12） 致 谢 （13） 摘 要 贷款定价方式与策略不仅会影响银行的赢利水平和市场竞争力，以及银行的资产质量与客户结构，更会直接影响着货币政策传导。本文介绍了国内外商业银行贷款定价体系的理论研究成果，并进行了简要的评述。 【关键词】商业银行贷款 贷款定价 信息优势 Abstract Loan pricing method and strategy will not only affect the banks profitability and market competitiveness, as well as the banks asset quality and customer structure, it will directly affect the transmission of monetary policy. This paper introduces the domestic and foreign commercial bank loan pricing system of the theory research, and has carried on the brief narration. 【Key words】Commercial Bank loan pricing information superiority前 言 　　贷款是我国商业银行的核心业务之一，也是我国商业银行盈利的主要来源。在银行的贷款经营过程当中，既要保证贷款的安全性，又要实现贷款的效益性，达到贷款风险收益的最优组合。这其中，贷款定价是核心，也是银行贷款风险经营管理的重要环节。利率市场化之前，由于金融产品价格的官定机制，所有的商业银行都只能按央行规定的价格定价，其所能提供的金融服务也不相上下，价格刚性使得银行不能在价格上与其他银行竞争，因此只能在服务质量和成本控制上进行竞争。目前，经过几轮的利率政策改革，我国已经放开了贷款利率上限的管制，利率市场化的条件越来越成熟，商业银行实际上已经拥有了比较充分的贷款定价权限。利率市场化后，在金融市场的竞争中，价格因素变得越来越重要，商业银行将会按照自身的经营状况、客户的信用状况、价格弹性、风险水平等来制定和调整存贷款利率及相关服务的价格。为了应对利率市场化后激烈的市场竞争，商业银行应确立全新的贷款产品定价策略，具体包括定价内容、定价方法、定价方式等方面。　　 　　有不少学者很早就开始对商业银行的贷款定价进行研究，并且取得了很多值得后人借鉴的成果。早在上个世纪70年代初，霍奇曼(Hodgeman，1960，1961)从银行与客户存款关系的角度来开展研究的。他认为，银行存款关系的价值将随着银行间的竞争而产生，竞争压力使得银行必须紧紧依靠资金供给者——存款人才能获得贷款收益。由于存款利率一般被严格限定，银行可以通过提供低成本贷款对忠实的存款人进行补偿，因此，银行与客户间良好的存款关系将使客户能够享受到比非存款人更优惠的贷款条件。 　　商业银行贷款能够提升银企之间的合同灵活性，减少代理成本，便于加强控制、建立声誉和保持信任。布特和萨克尔（Boot and Thakor，1994)指出，通过获取私人信息，银行可以开发广泛的关系，提高事前贷款合同的灵活性。他们建立了一个研究框架，公司可以选择与一家银行签订无限期借款合约，而不是向资本市场融资。在均衡状态下，银行提供的合同最初要求公司承担一个较高的贷款抵押率，并支付高成本的利息，但是合同同