第二章商业银行资本分解.pptVIP

第一节 银行资本金的构成 银行资本是指银行资本所有者为经营银行获取利润所投入的自有资本和通过各种途径集中到银行的货币资本。银行资本大体可分为账面资本、经济资本、监管资本和合格资本。 商业银行资本的分类 （一）产权资本 产权资本是指商业银行除了外债性资本外的所有资本的总和。 （二）债务资本 债务资本是指商业银行以债务人的身份通过发行资本票据和资本债券两种债券的方式所筹集到的资金 中国工商银行资本构成案例 见工行2013年年报资本构成75-77页 3.对银行资产风险权重的规定1 表内风险资产的计算 2 表外风险资产的计算 巴塞尔协议III的内容 商业银行资本管理办法（试行自2013年1月1日起施行 ） 第三节 银行的资本管理与对策：分子对策和分母对策 内源资本支持资产增长的限制因素 由内源资本所支持的银行资产的年增长率称为银行资产持续增长率 SG1—当期资产增长率; ROA—资产收益率; DR—税后收益中的红利部分 EC0—期初末银行总股本 例：某银行的资产与资本情况如下： 总资产50亿元，股本4亿元。 （1）假设该银行维持40%的红利分配比例和8%的资本与资产的比例，若银行要实现8%的资产增长率，则该银行的资产收益率应该是多少？ （2）假设该银行维持40%的红利分配比例和8%的资本与资产的比例，若银行要实现12%的资产增长率，则该银行的资产收益率应该是多少？ （3）假设该银行维持0.99%的资产收益率和8%的资本与资产的比例，若银行要实现12%的资产增长率，则该银行的红利分配比例应该是多少？ 4）假设该银行总资产56亿元，维持8%的资本与资产的比例，40%的红利分配比例，0.99%的资产收益率，若银行要取得12%的资产增长率，银行必须筹集外源资本来支持资产增长，所需的外源资本增加额应为多少？ 解： 1 ROA （EC1/TA1）SG1/（1+SG1）（1-DR） 0.08×0.08/ 1+0.08 1-0.4 0.99% 2 ROA （EC1/TA1）SG1/（1+SG1）（1-DR） 0.08×0.12/ 1+0.12 1-0.4 1.43% （3）DR 1- （EC1/TA1）SG1/ROA 1+SG1） 1-0.08×0.12／0.0099× 1+0.12 13.42% （4） SG1 ROA（1-DR）+⊿EK/TA1/（EC1/TA1）-ROA（1-DR） 0.12 0.0099× 1-0.4 + ⊿EK/56/0.08-0.0099 × 1-0.4 ⊿EK 0.12×0.074-0.006 ×56 0.16 亿元 某银行资产与资本的基本情况如下： 总资产500亿元，股本34亿元，资产收益率1.02%，红利分配比例40%。 （1）计算该银行的资本持续增长率（SG） （2）如果下一年该银行的预期资产增长率为12%，需支持这一预期资产增长率的资产收益率（ROA）应为多少？ （3）若银行决定在下一年内资本与资产比例为6.8%，而预期的资产收益率为1.02%，需支持12%的预期资产增长率的红利分配比例（DR）应为多少？ 4）该银行在资产收益率为1.02%，红利分配比例为40%的条件下，需要怎样的资本与资产比例（EC/TA）才可能取得12%的预期资产增长率？ 二、分母对策 一）压缩银行的资产规模 通过出售部分高风险或有问题或市价水平较高的金融资产，以减少资产规模。适当降低现金库存量；进行有效的证券投资组合；可参考存贷比确定贷款规模。 （二）调整资产结构 投资组合，减少风险大的证券； 贷款组合，减少风险大的贷款。 中国工商银行资本管理案例 见工行2013年年报资本管理75-77页 出售优先股票 优点 缺点 ●股息固定，银行可获得杠杆收益 ●不参与红利分配，不会降低原股东的每股分红水平 ●不享有决策投票权，不会削弱原股东对银行的控制力 ●可转换优先股，运用灵活、风险度小，颇受欢迎 ●没有规定赎回条款，不须还本，永久使用 ●没有盈利时，可以不支付或推迟支付股息，不会给银行带来债务危机 ●成本比普通股低 ●股息固定，当银行的总资本收益率下降时，又会发生杠杆作用，使普通股收益率的下降幅度超过总资本收益率下降幅度，影响普通股股东的权益 ●可转换优先股可视市场行情变动进行有利于自己的转化，增大了银行经营中的不确定性 ●发行过多，会相应降低普通股在资本总量中的比重，银行的信誉会削弱。 ●股息可在税后支付，不具有减税作用，资金成本比较高。 发行资本票据和资本性债券 优点 缺点 ●发行手续简便，发行成本比较低； ●利息固定，当银行利率上升时，能带来杠杆效益； ●投资者是债务人，没有权利参与银行的经营决策，不会影响原来股东对银行的控制权； ●利息可在税前支付，税后资本成本比优先股和普通股低，具