我国银、证、保理财业务法理明确和统一的制度缺失与应对.pdfVIP

《上海金融))2011年第7期 詹 晶 (中国银行业监督管理委 员会上海监管局 ， 上海 200135) 摘要：我国金融理财业的法律基础有待进一步夯实，需要从法理层面明确和统一金融理财业务的法律依 据 。从理论和实践层面看 ，我 国金融理财业务主要按照信托模式开展业务 。由于我 国金融分业经营体制的影响 和我 国信托法律体 系的内在缺 陷，各类理财业务各 自为政 ，既形成金融机构 间不公平竞争 ，又造成受托人法律 责任的缺失 所以可考虑从更高的层面上建立对 国内各种形式理财业务的统一规范标准，为各类金融机构开展 业务找到坚实的法律依据，以维护我国理财市场的公平竞争，从制度上保证金融理财市场持续稳定健康发展。 关键词 ：理财业 ：法理 ；制度缺失 ：建议 中图分类号：D912 文献标识码 ：A 文章编号：1006—1428(2011)07—0088—04 Abstract：Thelegal~undationofChinasfinancingbusinessisstillweak．Weneedtosetupclearandunified jurisprudenceforfinancingbusiness．Fromtheangleoftheoryandpractice，theoperationofChinaSfinancingbusi— heSSfollowstrustpattern．Duetotheimpactofseparatedoperationoffinancialsystem andtheintrinsicdefectsof Chinastrustlegalsystem，eachtypeoffinancingbusinessrunsseparately，causinginequitablecompetitionamongfi— nancialinstitutionsandtheabsenceoftrusteeSlegalobligation．Wemaysetupunifiedcriteriaforalltypesoffi— nancingbusinesses，andprovidesolidlegalfoundationforfinancialinstitutions．Thuswecanensureequitablecompe- titioninfinancingmarketandthestableandhealthydevelopmentofChinaSfinancingmarket． Keywords：FinancingBusiness；Jurisprudence；SystemAbsence；Suggestion 目前，银行、证券公司、保险公司、信托公司、基金 律性质而言，不是委托代理关系就是信托关系。信托不 公司、资产管理公司、投资咨询公司等都在开展理财业 同于委托的最大优点就在于受托人具有处理信托事务 务，担当受托资产管理的机构多且混乱，但各类不同主 的自由，受托人可以不受委托人的干涉，以自己的名 体的理财产品的法律性质尚未明确，多游离于法律规 义，凭借 自己的知识和理财经验，对信托财产进行专业 定之外．其根本原因就是没有对各种理财产品确立坚 化的管理。受托人的管理行为若过多受到委托人意志 实的法律基础。这里面既有历史的原因，也有现实的因 的牵制和干涉，会使受托人专业理财优势无法发挥。 素，但最深层的恐怕还是与我们的法律精神缺失有关。 将金融理财业务的性质确认为信托，有利于从法 一 、 明确各类金融理财业务的法律性质。做实信 律上解释理财业务的本质 ，更好地运用信托法原理和 托业 的合法性基础 规定调整因此产生的法律关系。一些信托法原理 ，如 在 国内名 目繁多的理财服务中，尽管形式不尽相 信托财产不得强制执行 ；信托财产与委托人未设立信 同．运用的理财工具不一，但就缔约双方财产关系的法