精品课程课件 第11章 金融市场监管.pptVIP

金融监管的原则： 依法原则；独立原则；综合性原则；“三公”原则；统一原则；协调原则；适度原则；稳健原则；效益原则 。 金融监管的手段 法律手段：运用法律手段进行金融监管，具有强制性和约束性。 技术手段：采用先进的技术手段 进行更高效率的监管。 行政手段：指金融监管当局采用计划、政策、制度、办法等进行直接的行政干预和管理。 经济手段：指金融监管当局以监管金融活动和金融机构为主要目的，采用间接调控方式影响金融活动和参与主体的行为。 根据分类标准的不同，金融市场监管体制的模式也不相同： 根据金融监管权力的分配结构和层次划分的金融市场监管体制的模式：双线多头模式；单线多头模式；集中单一模式。 根据监管主体数量划分的金融市场监管体制的模式：单一全能模式；多头分业模式。 按照功能和机构划分的金融市场监管体制的模式 ：分业监管体制；集中监管体制；不完全集中监管体制。 一般而言，在建立内部控制机制时，都需遵循的基本原则： 相互牵制原则：一项完整的经济业务活动，必须经过具有互相制约关系的两个或两个以上的控制环节方能完成。 协调配合原则：各个部门或人员须相互配合，各岗位和环节都应协调同步，保证经营管理活动的有效性和连续性。 程式定位原则：企业应该按照经济业务的性质和功能将其经营管理活动划分为若干具体工作岗位，明确纪律规则和检查标准，充分做到职、责、权、利相结合。 成本效益原则：要求企业力争以最小的控制成本取得最大的控制效果。 证券业的行业自律 中国证券业协会成立于1991年8月28日，是伴随我国证券市场的建立与发展而逐步发展起来的，接受中国证监会、国家民政部的业务指导、监督和管理。 保险业的行业自律 中国保险行业协会成立于2001年3月12日，其业务主管单位是中国保险监督管理委员会，其协会会员有保险公司、保险中介机构、地方保险行业协会和精算师。 目前，我国的市场约束机制还不完善，金融监管更多的是依靠官方监管，我国在市场约束机制方面还需要改进： 1）增强金融产品价格的信号显示功能，规范控制权市场产权交易机制，以提高金融市场尤其是资本市场的有效性。 2）增强社会公众的风险意识，居安思危。 3）建立、健全和完善金融市场中介机构。 4）充分发挥并正确引导大众传媒的新闻监督作用。 2）1992—2003年间的分业监管体制阶段 1992年10月，成立国务院证券委员会和中国证券监督管理委员会。1998年6月，证券委员会并入证监会，人民银行的证券监管权移交给证监会。同年11月，成立中国保险监督管理委员会，人民银行的保险监管权分离出来，由保监会统一行使。2003年4月28日，中国银监会正式挂牌运作，标志着我国分业监管体制的最终形成。 （2）我国对同业拆借市场监管的有关规定 ①参与对象的资格；②拆借资金的用途的限定；③拆借资金数量的限定； ④拆借利率的规范；⑤同业拆借的业务规范。 我国对票据市场监管的有关规定 ①对票据承兑的规定； ②对票据贴现的规定； ③对票据再贴现的规定。 （4）过度竞争的限制：为了防范在同一城市设立过多的银行机构，引发过度竞争，银行开办分支机构受到严格审查； （5）利率管制：银行存款利率和贷款利率受到很大限制，一来防止恶性竞争，二来对银行资产负债管理能力要求降低； （6）巴塞尔协议：巴塞尔协议对国际银行业监管提出统一框架，增强了银行监管的可操作性和透明度，为银行监管提供指南。 （2）我国证券市场监管体制特点： 基本上建立了证券市场监管的法律法规框架体系，只是该体系尚不完善； 全国性的证券监管机构中国证券监督管理委员会，负责监督、管理全国证券市场。 我国证券市场监管体制属于集中型监管体制。 上市公司信息披露的监管，含三个方面： ①证券市场发行与上市的信息公开制度； ②持续信息公开制度； ③证券交易所的信息公开制度。 证券市场禁止行为的监管 证券市场禁止行为是指证券法律所禁止，在证券发行、交易等活动过程中发生的，各证券市场主体以欺诈方式损害他人利益，破坏市场秩序的行为。 外汇市场的监管形式 一般情况分为三种类型：一是对外汇实施全面的管理，也就是对涉及国际收支的所以项目都进行管理；二是对外汇市场部分的管理，对经常项目的外汇不实施管理或者基本不实施管理，但对资本项目帐户实施一定的限制；三是对经常项目和资本项目都不实行管理，资本可以自由流动。 根据监管的过程不同，可以将监管分为直接监管和间接监管两种类型。 对银行间外汇市场的监管，我国银行间的外汇市场是指经外汇管理局批准可以经营外汇业务的境内金融机构，包括银行、非银行金融机构，通过中国外汇交易中心进行的人民币与外币之间的交易市场。外汇交易中心在外汇管理局的监管下负责外汇市场的组织和日常业务的管理。包括： ①对外汇市场组织机构的监管②对外汇市场交易参与者的监