(金融学原理)24.金融监管教程教案.pptxVIP

.24.金融监管金融学原理24.1为什么需要金融监管金融学原理金融学原理金融监管就是政府通过制定一系列规则，并授权相应的机构来执行这些规则来规范参与金融活动的各方的行为。 为何需要金融监管?外部性信息不对称 金融学原理24.1-1外部性外部性是指在提供一种产品或服务的社会成本与利益与私人成本或所得之间存在偏差，也就是一些经济主体在其生产、消费过程中对其他经济主体所产生的附加效应。这种效应可能是正的，也可能是负的，正的效应叫外部性经济，负的效应叫外部性不经济。 金融学原理在宏观层面，信息不对称使得金融风险暴露后具有相当程度的传染效应，即金融体系中局部的金融不稳定，可能会导致更多机构和更大范围的不稳定，扩散和恶化初始风险暴露的不利影响，乃至演变成系统性的金融危机。24.2银行业的监管 金融学原理24.2-1进入管制金融学原理要从事银行业务，必须满足商业银行法规定的若干条件，如最低资本要求。进入管制的目标是多方面的，如防止过度的进入引起无序的竞争、防止那些风险很高的潜在进入者损害资金盈余者的利益等等。24.2-2业务管制与分业、混业经营即使获得进入金融业务领域的许可证，商业银行也并不是能够可以经营所有的金融产品的。法律法规根据特定的历史条件通常都规定了每类金融机构可以经营的业务范围。 金融学原理分业经营：指以吸收存款为主要资金来源的商业银行，不能同时经营证券投资、不能从事包销和买卖私人债券、股票业务；同时，经营证券投资的投资银行也不得经营吸收存款、发放贷款等商业银行所从事的业务。在法律上允许商业银行、投资银行和保险机构之间的业务相互交叉和融合，这就是混业经营制度。 混业经营可以更充分地利用商业银行的资源，实现规模经济和范围经济的利益，为客户提供更为便利的集银行、证券和保险于一体的全面金融服务。 金融学原理24.2-3资本充足性监管金融学原理资本充足性管制是控制金融机构破产可能性的一种工具。 商业银行的资本充足率为各低于8%，其中又将资本分为了核心资本和附属资本。核心资本主要由其实收资本和公储备两部分构成。实收资本包括已发行和缴足的普通股和永久性非累积性优先股。附属资本主要包括未公开储备、资产重估储备、普通准备金或一般贷款损失准备等。 确立了风险加权的资产计算方法巴塞尔银行监管委员会于1988年7月制定了《关于统一国际银行资本测量和资本标准的报告》，简称《巴塞尔协议》，统一了国际银行业的资本充足性标准。 2004年通过的新巴塞尔资本协议，即《巴塞尔协议II》，它引入了银行监管的相辅相承的三大支柱这三大支柱：●最低资本要求●监管当局的监管●市场约束《巴塞尔协议III》，它作为《巴塞尔协议II》的补充，以期建立更具前瞻性、有机统一的审慎监管制度，增强金融机构抵御风险的能力，更加丰富了银行资本监管的内容，进一步强化了对银行的资本监管。首先，更严格的资本要求。为了提高监管资本的损失吸收能力，将监管资本分为核心一级资本、其他一级资本和二级资本。核心一级资本包括实收资本或普通股、资本公积、盈余公积、一般风险准备和未分配利润等。其它一级资本包括其它一级资本工具及其溢价等。二级资本包括二级资本工具及其溢价、超额贷款损失准备，即商业银行实际计提的贷款损失准备超过预期损失的部分。具体的资本监管要求为，核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率分别不低于5%、6%和8%；银行持有的普通股与风险加权的资产之比应达到4.5%。其次，引入逆周期资本监管框架。要求商业银行提取法定留成缓冲资本（储备资本）和逆周期缓冲资本。法定留存缓冲资本与风险加权资产之比为2.5%。在信贷高增长期，监管当局可另外要求0-2.5%的资本，即为逆周期缓冲资本，它同样由核心一级资本来满足。最后，增加系统重要性银行的附加资本要求。所谓系统重要性银行，是指那些规模较大、与其它银行或金融机构具有广泛的关联性的商业银行。在次贷危机之后，加强了对系统重要性银行的监管，对它们实施1%-2.5%的附加资本要求，在特定条件下，它们的附加资本要求最高可达3.5%。24.2-4流动性与风险集中监管充足的流动性是银行机构稳健的重要指标，银行流动性不足可能导致它丧失清偿能力，引发存款者的信任危机。《巴塞尔协议III》强调引导银行金融机构加强流动性风险管理，它引入了两个主要的流动性监管指标： 流动性覆盖比率，即银行持有的优质流动性资产与未来30天的净现金流出之间的比率。它要求该比率不得低于100%，这意味着，银行持有充足的高质量流动资产，满足未来30天的净现金流出。 净稳定资金比率，即银行可得的稳定资金与银行开展业务所需要的稳定资金之间的比率。它实际上衡量了银行较长期限内可使用的稳定资金来源对其表内外资产业务发展的支持能力。该比率同样不得低于100%。金融学原理为了防止银行风险的过度集中，通常也会对商业银行发