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商业银行贷款定价综述 　　中图分类号：F832 文献标识：A 文章编号：1009-4202（2011）09-000-02 　　摘 要 自2004年10月29日起，中国人民银行不再设定商业银行贷款利率的上限，商业银行已拥有了较大的贷款定价权。由此，我国商业银行进入了一个全新的竞争时代。对于我国商业银行而言，如何对贷款进行定价成为一项重要课题。加强贷款定价管理和提升贷款收益率成为商业银行奋斗的主要目标。本文首先，从不同角度对贷款定价的模型做出综述，然后集合了大量文章针对目前我国贷款定价存在的问题加以综述。 　　关键词 商业银行 贷款利率 信用评级 　　The summary of commercial bank loan pricing 　　Abstract Since October 29th，2004 ，the People’s Bank of China never set the upper limit of interest rate of commercial bank loan ，commercial banks acquire more opportunity to price loan. Consequently， our commercial banks enter a new competitive period. In terms of our commercial banks ， it is significant to how to price the commercial bank loan. The leading goal of commercial banks aims at strengthening the management of loan pricing and obtaining high yield of loan. Initially， it summarizes different kinds of loan pricing model. And， then， this paper give a brief summary concerned on the existing problems of loan pricing. 　　Keywords commercial banks interest rate of loan credit rating 　　 　　一、商业银行贷款定价的主要模型 　　李可（2004）从成本加成贷款定价角度指出：任何一笔贷款的利率都应该包括以下四部分：资金成本、贷款费用、风险补偿费、目标收益，其定价的基本模型为：贷款利率=资金成本率+贷款费用率+风险补偿费率+预定利率差水平[1]。 　　连玮（2005）从价格领导贷款定价方向认为：一些主要银行确立了统一的优惠利率，有时又称基准或参照利率――即对银行最值得信赖的借款客户发放的短期流动资金贷款所收取的最低利率。贷款利率由以下几部分成：； 　　优惠利率（包括银行在所有经营和管理成本之上加收的预期利润），Rb； 　　由非优惠利率借款人支付的违约风险溢价，Rt； 　　长期贷款借款人支付的期限风险溢价，Rd； 　　向客户收取的实际贷款利率由以下公式确定：贷款利率=Rb+Rt+Rd。 　　向长期贷款收取期限风险溢价，是因为银行发放长期贷款所面临的风险比发放相对短期的贷款的风险要大。贷款的风险溢价通常称为加价。银行可以通过降低或提高贷款的加价幅度，来扩充或收缩其贷款总量。运用现行多种不同的风险调整方法来确定风险溢价，是银行贷款定价中最困难的工作。科普兰建议根据下表确定贷款质量等级和风险溢价的关系[2]。科普兰贷款质量等级和风险溢价关系的建议 　　朱新蓉（2009）从成本―收益贷款定价角度认为：此方法需要考虑的因素有三个： 　　（1）贷款产生的总收入。 　　（2）借款人实际使用的资金额。 　　（3）贷款总收入与借款人实际使用的资金额之间的比率为银行贷款的税前收益率[3] 。 　　陈忠（2007）通过分析以上三个方面，最终得出适合我国商业银行的贷款定价模型：现阶段我国商业银行贷款定价应以成本加成法为基础，结合客户综合贡献和市场竞争因素的调整。基本公式为：贷款价格=基本贷款利率+调整值=（资金成本+经营成本+风险成本+预期收益）/[BED×（1-营业税率）]+（客户综合贡献调整值+市场竞争调整值）[4] 。 　　二、 目前我国贷款定价存在的问题 　　何勇（2008）经过研究发现：银行没有综合考虑到贷款定价的成本与收益。商业银行面临资产方和负债方变革的双重挑战，最为典型和直接表现是在激烈的信贷市场竞争中，商业银行在贷款尤其是优质贷款利率的定价上处于一种被动且弱势地位。 　　表中