市场竞争结构 事务所规模与审计质量——基于我国上市公司的经验证据-market competition structure firm size and audit quality - based on empirical evidence of listed companies in china.docxVIP

摘要独立审计对社会经济的发展起着十分重要的作用，但审计要想发挥其应有的作用，首先必须具备可靠的审计质量。高质量的审计服务不仅对于经济的健康发展至关重要，也是注册会计师行业存在和发展的坚实基础。然而，会计师事务所规模与其审计质量的关系一直是理论界和实务界中备受争议的一个话题。本文则通过市场竞争结构的视角考察事务所“规模-质量”关联，结合我国的市场竞争现状，揭示市场竞争结构、事务所规模与其审计质量的内在联系。这有助于促进审计理论界关于事务所“规模-质量”关系的结论分歧以及我国由政府主导推动的事务所做大做强战略的深入反思。本文首先通过调查研究对国内外文献进行综合分析，掌握市场竞争结构、事务所规模与审计质量的相关理论基础，基于我国沪深A股上市公司2002～2012年财务数据样本，结合我国特定的制度背景，运用规范与实证相结合的研究方法，对事务所规模与其审计质量以及市场竞争结构如何影响事务所“规模-质量”关系等进行实证检验。本文的实证结果发现：（1）事务所规模与审计质量呈正相关,相对于小规模事务所，规模更大的事务所倾向于提供更高质量的审计服务；（2）产品市场竞争（PMC）与事务所的审计质量正相关，即激烈的市场竞争（PMC）有助于强化事务所的高质量审计供给，但产品市场竞争（PMC）并未体现出其对事务所“规模-质量”正向关联的积极强化效应（PMC*BigN），这意味着产品市场竞争（PMC）对审计市场的治理优化效应尚未有效发挥甚或还不存在，表明我国的市场竞争环境仍然相对滞后；（3）在我国特殊的制度背景下，市场份额的大小与政府管制有着莫大的关系，从而间接地改变了审计市场的竞争结构，市场竞争结构的改变必然引起事务所的规模乃至审计质量的变化。政府管制并没有体现出其对于事务所“规模—质量”正向关系的正面影响（Gov*BigN），政府管制会显著弱化产品市场竞争对于审计质量的积极强化效应（Gov*PMC），并进而导致高质量审计的需求不足以及其供给乏力，这表明我国目前的政府干预仍然更多地体现为加剧公司代理冲突的负面效应。关键词：市场竞争结构，事务所规模，审计质量IAbstractIndependentauditofthesocialandeconomicdevelopmentplaysaveryimportantrole,buttheauditinordertoplayitsduerole,wemustfirsthaveareliableauditquality.Highqualityauditservicesnotonlyessentialforthehealthydevelopmentoftheeconomy,Alsoregisteredasolidfoundationfortheexistenceanddevelopmentoftheaccountingprofession.However,therelationshipbetweenthesizeoftheaccountingfirmanditsauditqualityhasbeenthetheoryandpracticeinahighlycontroversialtopic.Inthispaper,throughtheperspectiveofthefirmscompetitivestructureofthemarketscale-qualityassociation,combinedwiththestatusquoofChinascompetitivemarket,revealingthemarketcompetitionstructure,thesizeoftheirfirmsauditqualityintrinsicallylinked.Thishelpstopromoteauditingtheoryonfirm-conclusionmassscalerelationshipsaswellasourdifferencesdrivenbythegovernment-ledfirmsbiggerandstrongerstrategicdepthreflection.Firstly,throughresearchonacomprehensiveanalysisofliterature,themarketcompetitionstructure,thetheoreticalbasisoftherelevantfirmsizeandauditquality,basedontheShanghaiandShenzhenA-sharelistedcompaniesof2002-2012financialdatasamples,combinedwithourspecificinstitutionalcontex