上海美特斯邦威服饰股份有限公司首次公开发行股票a股招股说明书--qzandy_zhang.pdf

招股说明书（申报稿） 上海美特斯邦威服饰股份有限公司 首次公开发行股票（A股）招股说明书 声明：本公司的发行申请尚未得到中国证券监督管理委员会的核准。本招 股说明书（申报稿）不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投 资者应当以正式公告的招股说明书全文作为作出投资决策的依据。 （一）发行股票类型： 人民币普通股（A股） （二）发行股数： 7,000万股 （三）每股面值： 1.00元 （四）每股发行价格： 【】元 （五）预计发行日期： 【】年【】月【】日 （六）拟申请上市证券交易所： （七）发行后总股本： 67,000万股 （八）本次发行前股东所持股份的流通 公司实际控制人周成建、控股股东华 限制、股东、实际控制人对所持 服投资及股东胡佳佳承诺：自股票上 股份自愿锁定的承诺： 市之日起三十六个月内，不转让或者 委托他人管理其截至上市之日已直 接或间接持有的发行人股份，也不由 发行人回购该部分股份。 （九）保荐人（主承销商）： 瑞银证券有限责任公司 （十）招股说明书签署日期： 2008年【】月【】日 招股说明书（申报稿） 重要声明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺本招股说明书及其摘要不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其 摘要中财务会计资料真实、完整。 中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其 对发行人股票的价值或投资者收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声 明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》等的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由 发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。 投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪 人、律师、会计师或其他专业顾问。 1-1-I 招股说明书（申报稿） 重大事项提示 一、 特别风险提示 本公司特别提醒投资者注意本招股说明书“风险因素”部分的以下风险： （一） 偿债能力的风险 截至2008年3月31 日，本公司合并报表流动比率为1.00，速动比率为0.67，流 动和速动比率相对较低，原因是公司主要通过银行短期借款的形式获取发展所需 的资金，短期债务较多。从宏观经济金融环境、生产经营状况和上下游产业的经 营状况等方面综合分析，良好的盈利及经营活动现金流为短期偿债提供了稳定的 保障，公司的短期偿债能力良好，但并不排除未来宏观经济金融环境发生变化， 上游供应商资金紧张，收紧信用，而下游休闲服零售市场景气程度降低，导致本 公司短期偿债能力受到影响的可能性。 （二） 公司经营业绩季节性波动的风险 从整个服装零售业来看，由于受季节变动的影响，秋冬季服饰普遍单价高