企业制度创新论公司员工持股制度研究 尹智雄著.pdfVIP

第 1 页 导 论 一、国有企业缺乏活力 的根源 国家所有制作为我国经济中的一种 占主体的所有制形式被视 为全 民所有制 的实现形式 。在生产力发展水平还 比较低 的社会主 义初级阶段，全民所有制只能是一个国家范围内的经济 占有关系， 它表现为 由全体人民通过代议制方式授权代表全 民意志的国家来 行使资产所有权，这就使全民所有制向国家所有制转变 。然而，国 家是一个抽象的主权者概念 ，政府作为国家 的权力执行机构行使 着 国有资产所有者的职能，从而又使 国家所有制 向政府 占有制转 变 。 在传统计划经济条件下 ，国有企业制度 的政企合一制度在微 观上就表现为所有的决策权都集 中控制在政府手 中，企业成为听 命于计划指令的行政附属物 。随着我国经济体制改革的不断深化， 这种低效率 的国有企业制度 与市场经济 的冲突表现得越来越 明 显：一是政企不分的内生性导致政府对企业行政干预的随意性、经 常性与不规范性 ；二是剩余索取权 的不可转让性导致产权 的封 闭 性与企业重组 的困难性 ，因为剩余索取权一旦发生转让 ，企业 的 国有制性质就很难维持 ，若要保持企业的国有制性质 ，企业产权 第 2 页 的 自由转让与企业 的重组就会遇到制度障碍 ，这就是 国有企业为 什么很难破产 、兼并、转让的一个重要原因；三是动力机制的外 部性导致企业激励机制 的不完善性与企业行为 的被动性 ，在传统 体制下 ，企业负责人、职工的报酬与企业 的经营绩效不相关，动 力机制是 由政府从外部植入企业的，从而导致职工吃企业 的大锅 饭 、企业吃国家的大锅饭 的平均主义分配倾 向；四是信息的纵 向 传递性与决策效率 的低下 ，企业决策主要不是依据市场信号，而 是企业主管部 门纵 向传递下来 的计划指令 ，从而使企业的决策无 法适应瞬息万变的市场需求 ，同时 由于决策者并不对决策后果承 担责任 ，从而使决策失误频频 出现 ；五是企业领导人直接 由政府 任免，其经营与业绩 由政府评估 ，从而导致企业行为 的纵 向依赖 性 ；六是企业预算的软约束导致企业不可能 自主经营和 自负盈亏 ， 由于国家与企业之 间的关系类似于父子关系，企业一旦发生经营 危机 ，可 以通过软化税收、软化价格 、软化信贷 ，把责任转嫁给 政府或消费者 。 针对传统 国有企业 “统得过多，管得过死 ”的弊端 ，我 国自 十一届三 中全会 以来 ，就开始 了探索 国有企业改革之路 的艰 巨历 程 。我国选择了一条有别于前苏联和东欧国家的激进式改革方式， 而是走 了一条渐进式的改革道路 。国有企业的渐进改革大体经历 了由放权让利到制度创新两大阶段 ，其 中又可分为若干个步骤 。 第一步 ，是发源于四川省的国有企业扩权试点。在把一部分 经营决策权下放到企业 的同时，为激励企业用好 自主权 ，实行 了 利润留成制度 。在扩权 以前，企业 的利润是全额上交的，实行利 润留成制度后 ，企业如果通过改善经营状况使实现 的利润总量增 加 了，就可按预先确定的留成 比例 ，增加企业 的利润留成额 。因 为留利 的多少直接与企业经营者和职工 的收入 以及福利相联系 ， 从而刺激 了企业提高经济效益 的积极性。 第 3 页 第二步 ，是实行两步利改税 。实行利改税的初衷是试 图强化 企业 向国家上缴利润 的责任 。因为利税合一后 ，企业 向国家上缴 税利的义务就具有强制性 ，利改税后可促进企业之 间的竞争，也 可 以制定出衡量企业经营好坏的客观标准 ，保证 国家收益 的稳定 增长 。利税合一后 ，企业上缴利税被预先决定了，如果企业经营 状况好 ，利润额增加 ，则上缴一个 固定的利税后就可 以有更多的 留利 。改革实践表 明，利改税改革类似于 “拨改贷 ”一样 ，不仅 没有达到预定的改革 目标 ，而且混淆了利润与税收的不同性质 。因 为税收是与国家政权相