加入WTO后中国本土证 券公司的竞争战略-工商管理专业论文.docxVIP

原创性声明本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独 原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独 立进行研究所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不 包含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的科研成果。对本文的研 究作出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。本人完 全意识到本声明的法律责任由本人承担。 论文作者签名：缒 日 期： 矽晴’三 关于学位论文使用授权的声明 本人完全了解山东大学有关保留、使用学位论文的规定，同意学 校保留或向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论 文被查阅和借阅；本人授权山东大学可以将本学位论文的全部或部分 内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或其他复制手段 保存论文和汇编本学位论文。 (保密论文在解密后应遵守此规定1 论文作者签名：之堕 导师签名：～— 日期：竺 坐銮盔主塑圭兰笙j彗内容摘要 坐銮盔主塑圭兰笙j彗 内容摘要 2001年11月11日，中国成功加入WTG．中国证券业的对外开放迫在眉 睫。国际金融巨头对中国证券行业图谋已久，随着政策壁垒的瀵除。开始对中 国市场进行战略布局并已经进入实质性运作阶段。伴随中国证券市场向规范 化、市场化和国际化方向发展，国内证券公司所面临的竞争环境发生了深刻的 变化，国内证券公司也正经历着前所未有的艰辛：入世冲击、证券市场行情持 续低迷、盈利大幅下降、固定佣金制度取消、以及混业经营初露倪端等等。 面对内抗外患，经历了十年高速发展弱国内证券公司正处在生存和发展的 十字路口，面临着何去何从的重大选择。如何根据外部环境变化．结合自身内 部情况，制定出优秀的竞争战略并成功实施，是当前国内125家证券公司急需 恩考和亟待解决的关键性间题。但实际上，国内证券公司在战略方面的研究极 为匮乏，近年来，虽有券商的研究部门在中国证券报、上海证券报和证券时报 等翻扬上陆续发表了一些介绍境外金融机构业务特色、分析入世机遇和挑战的 文章，但大都泛泛而论，更鲜有上升到战略高度的。作为国内证券业的一员， 我深感国内证券公司战略研究的迫切性和重要性，由此萌发了借硕士论文写作 来深化对该课题研究的想法，同时也希望自己的研究成果能对国内证券公司今 后的发展有所帮助，这是本文选题的初衷。 本文以迈克尔．波特先生的竞争战略理论为指导，从国内证券公司整体出 发，首先在文章第一部分分析了国内证券公司所面临的竞争环境：然后在第二 部分对国内证券公司进行了SWOT分析，剖析了国内证券公司与国外竞争对手相 比的优势和劣势，以及加入WTO等外部环境变化所带来的机遇和挑战；进而在 第三部分，阐述了可供国内证券公司选择的三个竞争战略一总成本领先战略、 差别化集聚战略和合作战略：第四部分又提出了竞争战略实施的七项配套措 施；文章最后对全文进行了概括性的总结，并对未来的竞争格局做出了展望。 在制定可供国内证券公司选择的三个竞争战略的过程中。除运用波特先生 的竞争战略理论外，文章充分考虑了证券行业的特殊性，从多方面借鉴了国外 知名证券经营机构的先进经验，根据国内迂券公司的历史稗现实情况，并结合 作者在证券经纪、研究以及资产管理等业务领域从业六年的切身体会，从实际 出发，创造性的提出了总成本领先、差别化集聚和合作战略。展望未来：国内 证券行业的垄断已经打破、业内竞争日渐激烈，国内证券行业必将重新洗牌， 竞争格局也将重塑。但是，通过成功实施三个竞争战略，国内证券公司能够提 高核心竞争能力，培育出竞争优势，抓住杌遏极大傲强，迎接国外竞争对手约 山东大学硕士学位论文挑战，树立中国民族证券品牌。 山东大学硕士学位论文 挑战，树立中国民族证券品牌。 由于过去国内证券公司很少进行战略研究，而当前也仅处于战略探索的初 期阶段，亦或是因为业界竞争激烈、涉及直接利益的缘故，很少有国内证券公 司会讲述自己的经营秘诀、经营战略，甚至非上市公司连财务数据都保密，所 以作者未能对当前单个国内证券公司的具体战略进行跟踪分析。此外，在本文 的写作过程中，我倍感国内证券行业自身研究的薄弱，行业内许多基础数据都 难以搜集，希望国内证券公司能够在中国证券业协会的协助下，加强该领域的 研究和交流；同时，也希望自己今后能有机会通过国际交流以及与国内证券公 司高层管理人员的有效沟通，对国内外证券公司竞争战略问题作持续性和深层 次地研究探讨。 关键词：WTO、证券公司、竞争战略 4 山东大学硕士学位论文ABSTRACT 山东大学硕士学位论文 ABSTRACT After China successfully entered WTO in Nov．11，2001，the opening of China’S Securities Industry has become a reality．