第三章 上市公司信息披露制度基本模式与框架.pptVIP

2 ） SEC 的主要职责 （ 4 ） 管理证券商、投资银行、投资公司等 从事证券活动的金融机构与个人。 （ 5 ）监督指导证券交易所、证券业协会等的 管理活动。 4 、美国会计信息披露制度特点 ? （ 1 ）、美国在会计信息披露规则这一方面的规定 最为详尽，堪称典范。 ? 在通过《 S —— X 条例》和《 S —— K 条例》分别规 范财务报表信息及非财务报表信息的内容与格式 基础上， SEC 还通过颁布一系列《会计系列公 告》、《财务报告公告》、《会计与审计实施公 告》、《专业会计公告》等相关规定为信息披露 内容提供更为具体的编报指南。 ? （ 2 ）、证券立法完备。 ? 美国证券立法在强制披露、强制审计、法 律责任方面均有细致的规定，尤其是民事 责任的条款，这是我国证券立法所欠缺的。 （四）我国上市公司信息披露制度体系 我国是在借鉴各国作法的基础上加以融合并 主要采用集中立法型监管模式。 ? 1 、我国上市公司信息披露监管体系 ? 2 、我国上市公司信息披露规范体系 ? 3 、规范体系各部分内容 1 、我国上市公司信息披露监管体系 ? （ 1 ）中国证监会的监管职责和权限 ? （ 2 ）证券交易所的监管职责和权限 ? （ 3 ）中国注册会计师协会的监管职责和权 限 ? 目前，我国对上市公司信息披露进行监管的部门 主要是 证监会、深沪交易所及中国注册会计师协 会 ，他们各自的职责和权限有所不同。证监会享 有最为广泛的权力，也是最权威的监管者，上市 公司初次信息披露监管主要由其负责；交易所处 于一线监管的地位，主要负责对上市公司持续性 信息披露的监管，但其享有的权限相对较为有限； 相对而言，中注协对上市公司信息披露的监管较 为间接，主要是通过对会计师事务所的监督和管 理来实现。 （ 1 ）中国证监会的监管职责和权限 ? 相关职能部门 ? 中国证监会的权限 ①相关职能部门 发行监管部职能 非上市公众公司监管部职能 市场监管部职能 机构监管部职能 证券公司风险处置办公室职能 上市公司监管部职能 基金监管部职能 期货监管部职能 稽查局 ( 首席稽查办公室 ) 职能 法律部 ( 首席律师办公室 ) 职能 行政处罚委员会及其办公室职 能 稽查总队职能 ? 中国证监会的监管职能主要通过其下设的 相关职能部门实现。 ? 发行监管部 主要负责审核境内企业直接或 间接在境内外发行股票、可转换债券的申 报材料并监管其发行活动，审核企业债券 的上市申报材料。 ? 上市公司监管部 的职责是：①指导、督促和检查证 券交易所对上市公司信息披露的一线监管；②负责 与会计部协调处理上市公司信息披露中的财务会计 问题，配合会计部起草、修订上市公司信息披露 ( 定期报告、临时报告 ) 的规则；③组织收集、分析 和处理市场和媒体对上市公司的情况反映；④协调 证券交易所与各地派出机构对上市公司信息披露的 监管工作；⑤对上市公司信息披露、财务会计报告 进行巡回检查和专项核查等。 ②中国证监会的权限 ? 中国证监会具有处罚权和调查取证权 ? 处罚权 包括：单处或并处警告；没收非法 所得；罚款；暂停违法者从事证券业务或 撤销其从事证券业务的资格。 ? 调查取证权 包括：①进入违法行为发生场所调查 取证；②询问当事人，要求其对与被调查事件有 关的事项做出说明；③查阅、复制当事人和与被 调查事件有关的单位和个人的证券交易记录、登 记过户记录、财务会计资料及其他相关文件和资 料；④对可能被转移或者隐匿的文件和资料，可 以予以封存；⑤查询当事人和与被调查事件有关 的单位和个人的资金账户、证券账户，对证据证 明有转移或者隐匿违法资金、证券迹象的，可以 申请司法机关予以冻结。 （ 2 ）证券交易所的监管职责和权限 ? 职责 ： 证券交易所的监管职责主要是对 上市公司的年度报告、中期报告和临时报 告的信息披露进行监管，并对上市公司进 行日常监管。 ? 权限 ：证券交易所享有处罚权，具体包括 警告、公开批评和公开谴责等。证券交易 所没有对上市公司的调查取证权，只能不 断要求上市公司就可疑问题提供解释。 （ 3 ）中国注册会计师协会的监管职责和权限 ? 中国注册会计师协会的 监管职责 包括：①拟定业 务报备管理制度和业务检查制度，组织实施业务 报备工作及年度业务检查工作；②拟定对有关执 业机构和执业人员职业道德、执业质量方面的投 诉举报管理制度、办法，组织处理有关投诉举报 专案查处工作，协调有关方面对行业职业道德和 执业质量方面的