江西省高速公路投资集团有限责任公司公开发行2020年公司债券（第一期）募集说明书.pdf

江西省高速公路投资集团有限责任公司公开发行2020 年公司债券（第一期）募集说明书 声明 本募集说明书及其摘要依据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》 （2019 年修订）、《公司债券发行与交易管理办法》、《公开发行证券的公司信息披露 内容与格式准则第23 号——公开发行公司债券募集说明书（2015 年修订）》、《上海 证券交易所上市规则》及其他现行法律、法规的规定，以及中国证券监督管理委员会同 意本期债券发行注册的文件，并结合发行人的实际情况编制。 发行人全体董事、监事及高级管理人员承诺本募集说明书及其摘要不存在虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人 （会计主管人员）保证本募集 说明书及其摘要中财务会计报告真实、完整。 主承销商已对募集说明书及其摘要进行了核查，确认不存在虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 凡欲认购本期债券的投资者，请认真阅读本募集说明书及其摘要及有关的信息披露 文件，进行独立投资判断并自行承担相关风险。中国证监会、上海证券交易所对本次发 行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、 完整性作出保证，也不表明其对发行人的经营风险、偿债风险以及公司债券的投资风险 或收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《中华人民共和国证券法》的规定，本期债券依法发行后，发行人经营与收益 的变化由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。 投资者认购或持有本次公司债券视作同意 《债券受托管理协议》、《债券持有人会 议规则》及债券募集说明书及其摘要中其他有关发行人、债券持有人、债券受托管理人 等主体权利义务的相关约定。 《债券受托管理协议》、《债券持有人会议规则》及债券 受托管理人报告将置备于债券受托管理人处，债券持有人有权随时查阅。 除发行人和主承销商外，发行人没有委托或授权任何其他人或实体提供未在本募集 说明书及其摘要中列明的信息和对本募集说明书及其摘要作任何说明。投资者若对本募 集说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律师、专业会计师或其他 1 江西省高速公路投资集团有限责任公司公开发行2020 年公司债券（第一期）募集说明书 专业顾问。投资者在评价和购买本期债券时，应特别审慎地考虑本募集说明书第三节所 述的各项风险因素。 2 江西省高速公路投资集团有限责任公司公开发行2020 年公司债券（第一期）募集说明书 重大事项提示 请投资者关注以下重大事项，并仔细阅读本募集说明书中“风险因素”等有关章节。 一、发行人主体信用等级为AAA ，评级展望为稳定，本期债券信用等级为 AAA 。 发行人最近一期末净资产为 1,274.74 亿元（截至2020 年3 月31 日合并报表中所有者 权益合计数）；合并口径资产负债率为62.17% ，母公司口径资产负债率为59.35% 。发 行人最近三个会计年度实现的年均可分配利润为12.02 亿元（2017 年-2019 年度经审计 的合并报表中归属于母公司所有者的净利润平均值），预计不少于本期债券一年利息的 1.5 倍。本期债券发行及上市交易安排请参见发行公告。 二、受国民经济总体运行状况、国家宏观经济、金融政策以及国际环境变化的影响， 市场利率存在波动的可能性。由于本期债券期限较长，债券的投资价值在存续期内可能 随着市场利率的波动而发生变动，因而本期债券投资者实际投资收益具有一定的不确定 性。 三、本期债券面向专业投资者发行，发行结束后将申请在上海证券交易所上市流通。 本期债券虽具有良好的资质及信誉，但由于债券交易活跃程度受宏观经济环境和投资者 意愿等不同因素影响，无法保证债券持有人随时足额交易其所持有的本期债券，从而承 受一定的流动性风险。 四、本期债券为无担保债券。本期债券的主体信用评级结果为AAA ，说明发行人 偿还债务的能力极强，基本不受不利经济环境