【财务管理现金流分析 】现金流量表编制办法与分析.pdfVIP

{财务管理现金流分析}现 金流量表编制办法与分析 也要求企业提供财务状况变动表或现金流量表。 以流动资金为基础编制的财务状况变动表并不能全面反映企业的 经营绩效和偿付能力。首先，流动资金是流动资产扣除流动负债后的 余额，其规模受二者合理计量的影响。在实务操作中，有的企业将长 于一年才能出售或变现的存货、待摊费用列作流动资产，对有些在短 期内即将出售的长期资产却不转为流动资产。同时，存货、应收帐款 等资产的计帐方法也不能避免帐面价值和实际价值之间的差异。其次， 用流动资金来衡量和分析企业的流动性和偿债能力直接受其内部结 构合理性的影响，因为各项流动资产的流动性和变现能力有较大差异。 1992 年国际会计准则委员会更新了会计准则，要求企业以现金流 量表取代财务状况变动表； 1998 年，我国财政部也提出了同样的要 求。 3、现金流量表的作用 现金流量表是以现金流入与流出汇总说明企业在报告期内经营活 动、投资活动及筹资活动的动态报表，其编制基础是现金和现金等价 物，其结构比财务状况变动表更明确、更易理解。 编制现金流量表可以提供企业的现金流量信息，帮助投资者、债 权人直接有效地分析企业偿还债务、支付股利及对外融资的能力；编 制现金流量表便于报表使用者分析本期净利与经营现金流量的差异， 客观评价企业的营利能力和经营周转是否顺畅；编制现金流量表便于 报表使用者分析与现金有关、无关的投资筹资活动，预测企业未来的 发展趋势和现金流量。 一、 现金流量表的编制 1、直接法 直接法是以利润表中的营业收入为起算点，直接按类别列示各项 现金收入与支出，据以计算出经营活动的现金流量。其基本原理如下： 营业收入+以往应收资产收现、本期预收负债增加=销售收现 -本期形成应收资产、以往预收负债兑现 营业成本+以往应付负债兑付、本期存货囤积=购货付现 -本期形成应付负债、动用以往存货 其他收入+以往其他应收资产收现、本期其他应付负债增加=其他收现 -本期形成其他应收资产、以往其他应付负债兑现 其他费用+以往应付费用兑付、本期预付费用增加=其他付现 -本期形成应付费用、以往预付费用减少 -不需支付现金的费用（各项资产的会计性摊销） ————————————————————————————— 营业利润-△非现金经营性资产（原值）+△经营性负债=经营现金净流 入 +不需支付现金的费用（各项资产的会计性摊销） +投资收益营业外收支-△非经营性资产净值（资产的会计性摊销除外） =投资现金净流入 -财务费用+△非经营性负债+△权益（结转的本期净利润除外）=筹资现 金净流入 净利润-△非现金资产（净值）+△负债+△权益（结转的本期净利润除外） =现金净流入 ————————————————————————————— ————— 注：此处的营业利润指息前营业利润； 财务费用指筹资成本如利息、筹资费用等，经营性财务费用归入经营 活动其他费用； 营业外收支指与投资有关的固定资产处理损益等，与经营有关的归入 经营活动其他收支。 1-1 帐户法 业务较少的小型企业可以选择较为简捷的帐务法编制现金流量表， 即在期末根据现金、银行存款等帐户的日记帐逐笔分析其来源或用途， 剔除提现、轧现等内部转帐，根据现金流量表要求分类汇总。 1-2 工作底稿法 采用工作底稿法编制现金流量表是较为严谨且便于核对的方法， 大多企业都采用这一方法。但这一方法较为繁琐，在这里，我们省去 某些步骤如调整分录，将编制过程简化为三步，简单举例说明如下： 某企业 19##年度资产负债表和利润表如下，除此以外，我们还需 了解有关投 、筹资活动和某些损益项目的详细资料：本期出售 10 万元的短期投资，购入 5 万元长期投资；盘盈固定资产一笔，原值 5 万元，估计折旧 2 万元，本期计提折旧 5 万元；归还 5 万元短期借款 和 10 万元长期应付款；本期销售费用中有 2 万元为支付给职工资金， 管理费用中有 3 万元为支付给职工资金；财务费用中经营性开支 0.5 万元，利息支出 2.5 万元；本期其他业务利润为租金收入，营业外支 出是经营性的；投资收益中 1 万元是出售投资获利，2.5 万元为长期 投资分得利润。 首先，我们把利润表中的各项收支进行分析并分类填入现金流量 表草表，用（）表示现金流出；第二步，分析资产负债表中各项目的 变动原因，除结转的净利润和现金变动外，其他资产、负债、权益的 变动均反向过入草表，即借方过入流入，贷方过入流出，