东方财富：首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书.docxVIP

PAGE \* MERGEFORMAT 2 PAGE \* MERGEFORMAT 3 本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有业绩不 稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创 业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 东方财富信息股份有限公司 （上海市嘉定区宝安公路 2999 号 1 幢） 首次公开发行股票 并在创业板上市招股说明书 保荐人（主承销商） （住所：北京市建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层） 东方财富信息股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书 发行股票类型： 人民币普通股（A股） 发行股数： 3,500万股 每股面值： 人民币1.00元 每股发行价格： 40.58元 预计发行日期： 2010年3月9日 拟上市的证券交易所： 深圳证券交易所 发行后总股本： 14,000万股 本次发行前股东所持股 全体股东承诺：承诺所持东方财富信息股份有限公司份的流通限制、股东对所持股 股份不存在任何质押情形。 份自愿锁定的承诺： 沈军先生、沈友根先生、陆丽丽女士承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其现持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份。 现有其他股东承诺：自公司股票上市之日起一年内，不转让或者委托他人管理其现持有的公司股份，也不由公司回购该部分股份。 海通开元承诺，自其成为发行人股东之日（2009年7 月22日）起三十六个月内，不转让或者委托他人管理直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的股份。 沈军先生、陶涛先生、陆威先生、程磊先生、史佳先生、鲍一青先生及廖双辉先生作为本公司董事、监事或高级管理人员分别承诺：除遵守上述各自的承诺期限外，在任职期间每年转让的股份不超过其所持有公司股份总数的百分之二十五，在离职后半年内，不转让其所持有的公司股份。 保荐人（主承销商）： 中国国际金融有限公司 招股说明书签署日期： 2010年3月7日  声 明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。 中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。 招股说明书 招股说明书 PAGE \* MERGEFORMAT 4 PAGE \* MERGEFORMAT 11 招股说明书 PAGE \* MERGEFORMAT 2 重大事项提示 发行人提醒投资者特别关注如下风险因素及其他重大事项，并认真阅读招股说明书 “风险因素”一节全部内容： 1、网络财经信息服务业受证券市场景气度波动影响的风险 目前，国内网络财经信息服务业的信息传播受众主要为股票、债券、基金、保险、 外汇、黄金、期货、银行理财产品等各类金融品种的投资者。随着我国国民经济的发展和居民收入水平的提高，居民理财意识不断增强、投资理念日益成熟，金融市场投资者队伍不断壮大且对专业财经资讯信息服务的需求亦日益提升，为国内网络财经信息服务行业的高速发展奠定了坚实基础。 随着我国金融体系市场化、国际化水平的不断提升，各金融子市场已逐步形成全方位发展态势，网络财经信息服务用户日益多元化，较发展初期相比，证券市场景气度对网络财经信息服务行业的影响已显著降低。但基于以下原因，目前国内网络财经信息服务的市场需求与证券市场景气度仍具有较高的相关性：（1）国内金融市场尚未完全成熟、各金融子市场发展尚不均衡，居民理财观念和渠道较发达国家相比仍存在局限，证券市场投资者（包括直接投资A股或购买基金间接投资A股的投资者）在网络财经信息服务用户中仍占较高比重；（2）国内证券市场尚缺乏做空机制，一旦证券市场景气度下降，市场活跃程度和投资者热情均会受到直接影响，并进而可能抑制投资者对网络财经信息服务的需求。 根据相关统计，受2008年金融危机和证券市场低迷的影响，中国网络财经信息服务行业营收规模增长率尽管仍高于50%，但与2007年超过100%的高