2022年电动两轮车研究 格局有望进一步改善_双寡头领跑行业.docxVIP

2022年电动两轮车研究 格局有望进一步改善_双寡头领跑行业 1. 电动两轮车行业：需求有望放量 两轮电动车是指具有电池、电机、控制器等关键零部件，并以蓄电池作为能量来源、 电机转化电能为运动机械能、控制器实现运动方向、运动速度等控制的两轮车辆。根据 《电动自行车安全技术规范》，两轮电动车可划分为三类：电动自行车、电动轻便摩托 车、电动摩托车。其中，电动自行车是指车载蓄电池作为辅助能源，具有脚踏骑行能力， 能实现电助动或/和电驱动功能的两轮自行车；电动轻便摩托车是指由电力驱动，其最 高设计车速不大于 50km/h，其电机的最大连续额定功率总和不大于 4kW 的摩托车；电 动摩托车是指由电力驱动，其最高设计车速大于 50km/h，其电机的最大连续额定功率 总和大于 4kW 的摩托车。 从产业链拆分来看： 1）两轮电动行业的上游主要是电动车部件的生产企业，包括电装部件制造商，车 体部分的车架制造商、车体标准件制造商以及装饰部件、随车附件制造商等。两轮电动 车行业发展已较为成熟，上游供应商的生产技术不断提高，供给充分，为行业提供了重 要的支撑作用。 2）两轮电动车生产制造处于产业链的中游环节，生产制造商负责对电动车整车进 行设计规划，将外购或自产的部件按照严格的工程流程、操作标准进行装配，形成电驱 动或/和电助动功能的电动车产品面向下游经销商或客户进行销售。 3）两轮电动车行业的下游主要是经销商。两轮电动车行业主要通过经销模式进行 销售，由经销商负责经营实体店铺，承担产品的陈列、销售及售后服务。电动车行业经 销商遍布全国，为电动车的销售、售后服务和整体繁荣提供了良好的支撑作用。 4）两轮电动车行业的终端消费者主要为个人居民或家庭。近年来，随着国民收入 的持续增长，我国消费者购买力不断提高；并且，随着人们环保意识的增强以及日益拥 堵的交通状况，电动车作为一种为居民提供出行的交通工具，其轻便、节能和经济的特 点越来越受到消费者的认同。 1.1 国内市场电动两轮车需求有望加速放量 国内电动两轮车市场突破存量约束，目前进入快速放量阶段。我国两轮电动车行业 从无到有，再到超千亿的市场规模，二十余年间已取得显著发展，其具体发展历程大致 可分五个阶段： 1.起步阶段（1995-2000 年）：1995 年清华大学研制出第一台柱式无刷直流电机的 轻型电动车，标志着我国电动车产业的开端。这一阶段为早期实验性生产阶段，主要是 对电动车的电器四大件（电机、蓄电池、充电器和控制器）关键技术的摸索研究。在技 术层面，早期电动车行驶公里数少、电池寿命短、爬坡能力差且容易磨损；在市场方面， 行业仍处于培育阶段，进入市场的厂家与商家并不多。 2.初步规模化（2000-2004 年）：2000 年起，行业进入初步规模化阶段，随着关键 技术的突破和整车性能的提升，电动自行车成为了摩托车的替代产品和自行车的升级换 代产品，它的快捷、环保、方便和廉价激发了市场的消费需求。一些新的企业投资加入， 行业产能开始扩展。该阶段初步形成了江苏、天津、浙江为代表的三大产业聚集地，“南 豪华、北简易”格局形成。 3.高速发展期（2004-2014 年）：《中华人民共和国道路交通安全法》于 2004 年将 电动自行车确定为非机动车合法车型，电动自行车得以更广泛地应用，自此行业进入高 速发展阶段，直至 2013 年电动自行车产销量同时达到峰值，产量约为 3695 万辆，销 量约为 3613 万辆。在技术层面，全行业的技术水平大幅度提高，电机从单一的有刷有 齿电机发展到无刷高效电机并逐渐成为主流，蓄电池的寿命和容量显著提高，充电器和 控制器不断改进突破，电动车的爬坡、载重、续航能力显著增强；在市场方面，电动车 逐渐普及，成为国民短途出行的主要工具之一，行业内出现一批全国性品牌。 4.成熟阶段（2014-2019 年）：受产业结构调整等因素影响，两轮电动车行业发展 速度放缓，步入成熟阶段，行业规模保持在 700 亿元左右波动，这一阶段产销量首次出 现下滑。该阶段主要特点是品牌竞争激烈，行业集中度提高，中小品牌和生产厂商逐渐 退出市场。另一方面，随着消费升级趋势以及消费者群体关注点的转变，行业内品牌需 要创造多元化的产品、完善售后服务体系、树立鲜明的品牌形象才能满足消费者的需求， 龙头品牌以其创新能力和规模优势逐步挤占更多市场空间。 5.新国标阶段（2019 年至今）： 2018 年 5 月 17 日，《电动自行车安全技术规范》 （GB17761-2018）强制性国家标准（以下简称《新国标》）由工信部正式发布，2019年 4 月 15 日起正式实施，进一步规范了两轮电动车的生产、销售和使用管理，电动车 市场迎来换购大潮。虽然新国标对电动车车速的限制有一定降低，重量与功率限制也有 所放宽，但相比过