内驱外需共振催化产业发展， 储能行业迈入高景气赛道.docxVIP

目 录 一、储能装机规模增势强劲，中欧美为主要增量市场 5 （一）全球储能市场持续高速发展，中欧美新型储能装机合计约占 86% 5 （二）国内储能装机增势强劲，储能项目招标热度不减，中标价格有望逐步回暖 6 二、新能源削峰填谷需求、强制配储及补贴政策、电力市场化改革等多要素驱动国内储能快速发展 7 （一）新能源装机比重快速上升，消纳与调峰需求带动储能规模快速扩大 7 （二）强制配储、补贴等政策催化储能产业规模快速增长 9 强制配储政策 9 储能投资补贴政策 11 （三）我国电力市场化改革稳步前行，逐步构建储能参与市场交易基础，进一步优化储能商业模式 12 （四）分时电价机制完善推动工商业户储发展元年，工商业户储迎来从 0 到 1 快速增长机遇 13 三、欧美装机量高速增长，海外储能发展带动国内储能出海 15 （一）海外美国和欧洲引领储能市场发展，美国以大储为主，欧洲以户储为主 15 美国储能产业发展依靠完善的储能政策与电力市场驱动，装机以大储为主 16 俄乌冲突加剧推动能源价格高位波动，欧洲户储市场此前高增，德国是装机主力地区 17 （二）海外储能发展带动中国储能电池出海，国内企业海外建厂抢占市场 18 四、未来市场空间广阔，储能景气度上行 19 （一）风光大基地建设持续升温，引领储能规模增势 19 （二）工商业、户用储能从 0 到 1 机遇，带动储能新增装机需求 21 （三）多应用场景储能需求高增，孕育千亿级市场 22 五、风险提示 22 图表目录 图表 1： 2017-2022 年全球储能装机规模 5 图表 2： 2022 全球储能装机结构 5 图表 3： 2022 国内电力储能市场累计装机规模 6 图表 4： 2022.07-2023.06 国内储能项目招标规模及中标价格 6 图表 5： 全国电力新增装机结构 7 图表 6： 储能参与新能源削峰填谷示意图 8 图表 7： 储能在不同应用场景下的作用 8 图表 8： 储能产业相关重要政策 9 图表 9： 近期我国各地新能源配建储能政策汇总 10 图表 10： 近期我国各地新能源配建储能政策汇总 11 图表 11： 电力市场化对储能发展的促进作用 12 图表 12： 我国储能参与电力市场政策梳理 13 图表 13： 我国各地分时电价政策梳理 14 图表 14： 2023 年 7 月我国一般工商业及大工业最大峰谷价差热力图（元/kWh） 15 图表 15： 2018-2022 美国各年储能新增装机容量（GWh） 15 图表 16： 联邦政府 IRA 法案后 ITC 相关抵免政策 16 图表 17： 2016-2022 年美国居民平均零售电价 16 图表 18： 2022 年全球户用储能新增装机规模区域分布 18 图表 19： 风电、光伏大基地装机规模测算 20 图表 20： 风光大基地储能装机规模测算 20 图表 21： 工商业储能装机规模测算 21 图表 22： 户用储能装机规模测算 21 图表 23： 储能市场规模测算 22 一、储能装机规模增势强劲，中欧美为主要增量市场 （一）全球储能市场持续高速发展，中欧美新型储能装机合计约占 86% 当前全球储能市场持续高速发展。自 2019 年开始，全球储能累计装机规模增速持续增长。根据 CNESA 统计，2022 年全球储能累计装机规模为 237.2 GW，同比增长 13%， 新增装机 27.8 GW，同比增长 52%。 图表1：2017-2022 年全球储能装机规模 250  20% 200 16% 150 12% 100 8% 50 4% 0 0% 2017 2018 2019 2020 2021 2022 全球储能累计装机规模（GW) 全球储能新增装机规模（GW) 全球储能累计装机规模增速（%） 资料来源： CNESA， 中国、欧洲和美国引领全球储能市场发展。据 CNESA 统计，2022 年全球以电化学储能为首的新型储能累计装机规模 45.7 GW，新增装机规模为 20.4 GW，首次超过 20 GW。 中国、美国、欧洲依旧是全球新型储能的主要增量市场，2021 年中国、美国、欧洲新型储能装机合计占比约 80％，2022 年约占全球市场的 86%，较 2021 年同期上升 6 个百分点。其中，我国 2022 年新增新型储能装机 7.3 GW，占全球市场总规模的 36%，居全球首位。 图表2：2022 年全球储能装机结构 东南亚,  其他, 4% 日本 日本, 3.00% 澳大利亚, 4.00% 2.00% [类别名称 [值] 中国, 36.00% 欧洲, 26.00% 资料来源： CNESA， （二）国内储能装机增势强劲，储能项目招