计算机行业市场前景及投资研究报告：信创政策加码，景气提升可期.pdfVIP

行

业

研证券研究报告

究＃industryId＃

计算机

＃title＃

信创：政策持续加码，景气提升可期

＃investSuggestion＃＃

推荐(维持）（8.18-8.24）

investS

uggesti

onCha＃createTime1＃2024年8月24日

nge＃

行＃relatedReport＃

相关报告投资要点

业

【兴证计算机】“千帆”竞发，卫＃summary＃

周星互联网发展提速（8.11-8.17）⚫8月18日-8月24日（以下简称“本期”）计算机（中信）指数下跌2.56%，

报【兴证计算机】信息安全：网络跑赢创业板指数0.24个百分点，跑输上证指数1.69个百分点，位列全行业

身份认证带来新机遇（8.3-8.10）第14名。

【兴证计算机】产业再迎政策利

好，低空经济乘势而上（7.28-⚫核心观点：风险偏好有望提升，关注超跌龙头及信创的修复机会。

8.3）

半年报发布正进入尾声，短期风险偏好有望提升。半年报披露即将进入最后

emailAuthor

一周，随着业绩窗口期的完结，以及美元降息预期升温，风险偏好存在提升

的可能性。从短期来看，建议积极关注板块超跌龙头的修复机会，以及主题

性投资机会的发酵。

着眼中长期，重视未来一个季度的左侧建仓窗口。从中长期来看，板块业绩

预期、持仓水平及市场风险偏好均处于底部，随着政策的发力及国际环境的

变化，板块下游需求有望改善，同时经营质量不断提升，投资价值凸显。建

议重视未来一个季度的左侧布局窗口期，不断加配核心龙头。

⚫本文第二章，对信创产业进行了重点跟踪。目前，在扩容及以新换旧的双重

驱动下，信创有望进入新一轮景气上行期。同时，政策及科创债的加持，不

断增强其确定性，建议重点关注。

⚫【建议关注】

金山办公、神州数码、海光信息、卫宁健康、紫光股份、浪潮信息、中控技

术、同花顺、科大讯飞、顶点软件、软通动力、中科创达、启明星辰、指南

针、恒生电子、新大陆、宝信软件、中科曙光、大华股份、用友网络、龙芯

中科、中国长城、广电运通、深信服、中国软件、萤石网络、国网信通、广

联达、石基信息、润和软件、中科软、太极股份、云天励飞-U、电科数字、

万兴科技、莱斯信息、虹软科技、朗新集团、新国都、金证股份、拉卡拉、

泛微网络、中望软件、天融信、创业慧康、长亮科技、国能日新、嘉和美康、

三未信安