上市公司再融资方式.pptVIP

上市公司公开增发法律法规《上市公司证券发行管理办法》《上市公司证券发行管理办法》第三十九条“违规对外担保且尚未解除”的理解和适用——证券期货法律适用意见第5号《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第11号——上市公司公开发行证券募集说明书》《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第10号——上市公司公开发行证券申请文件》公开增发的条件1上市公司的组织机构健全、运行良好，符合下列规定：添加标题公司章程合法有效，股东大会、董事会、监事会和独立董事制度健全，能够依法有效履行职责；添加标题公司内部控制制度健全，能够有效保证公司运行的效率、合法合规性和财务报告的可靠性；内部控制制度的完整性、合理性、有效性不存在重大缺陷；添加标题现任董事、监事和高级管理人员具备任职资格，能够忠实和勤勉地履行职务，不存在违反公司法第一百四十八条、第一百四十九条规定的行为，且最近三十六个月内未受到过中国证监会的行政处罚、最近十二个月内未受到过证券交易所的公开谴责；添加标题最近十二个月内不存在违规对外提供担保的行为。添加标题上市公司与控股股东或实际控制人的人员、资产、财务分开，机构、业务独立，能够自主经营管理；公开增发的条件2上市公司的盈利能力具有可持续性，符合下列规定：最近三个会计年度连续盈利。扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比，以低者作为计算依据；

业务和盈利来源相对稳定，不存在严重依赖于控股股东、实际控制人的情形；现有主营业务或投资方向能够可持续发展，经营模式和投资计划稳健，主要产品或服务的市场前景良好，行业经营环境和市场需求不存在现实或可预见的重大不利变化；高级管理人员和核心技术人员稳定，最近十二个月内未发生重大不利变化；

公司重要资产、核心技术或其他重大权益的取得合法，能够持续使用，不存在现实或可预见的重大不利变化；

不存在可能严重影响公司持续经营的担保、诉讼、仲裁或其他重大事项；

最近二十四个月内曾公开发行证券的，不存在发行当年营业利润比上年下降百分之五十以上的情形。公开增发的条件301020304会计基础工作规范，严格遵循国家统一会计制度的规定；资产质量良好。不良资产不足以对公司财务状况造成重大不利影响；最近三年及一期财务报表未被注册会计师出具保留意见、否定意见或无法表示意见的审计报告；被注册会计师出具带强调事项段的无保留意见审计报告的，所涉及的事项对发行人无重大不利影响或者在发行前重大不利影响已经消除；经营成果真实，现金流量正常。营业收入和成本费用的确认严格遵循国家有关企业会计准则的规定，最近三年资产减值准备计提充分合理，不存在操纵经营业绩的情形；05最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的百分之三十。上市公司的财务状况良好，符合下列规定：公开增发的条件4上市公司最近三十六个月内财务会计文件无虚假记载，且不存在下列重大违法行为：

违反证券法律、行政法规或规章，受到中国证监会的行政处罚，或者受到刑事处罚；

违反工商、税收、土地、环保、海关法律、行政法规或规章，受到行政处罚且情节严重，或者受到刑事处罚；

违反国家其他法律、行政法规且情节严重的行为。公开增发的条件5添加标题发行价格应不低于公告招股意向书前二十个交易日公司股票均价或前一个交易日的均价。添加标题除金融类企业外，最近一期末不存在持有金额较大的交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人款项、委托理财等财务性投资的情形；添加标题最近三个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于百分之六。扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比，以低者作为加权平均净资产收益率的计算依据；添加标题向不特定对象公开募集股份，还应当符合下列规定：上市公司定向增发法律法规二、上市公司再融资法律法规体系上市公司定向增发法律法规《上市公司证券发行管理办法》；《关于前次募集资金使用情况报告的规定》；《上市公司非公开发行股票实施细则》；《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第25号——上市公司非公开发行股票预案和发行情况报告书》；《关于按要求报送非公开发行股票保荐书的函》；《关于上市公司做好非公开发行股票的董事会、股东大会决议有关注意事项的函》单击此处可添加副标题上市公司存在下列情形之一的，不得非公开发行股票：

本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏；

上市公司的权益被控股股东或实际控制人严重损害且尚未消除；

上市公司及其附属公司违规对外提供担保且尚未解除；

现任董事、高级管理人员最近三十六个月内受到过中国证监会的行政处罚，或者最近十二个月内受到过证券交易所公开谴责；

上市公司或其现任董事、高级管理人员因涉嫌犯罪正被司法机关立案侦查或涉嫌违法