中国股票市场回报率研究.pptxVIP

第七章CRSP;;;;1.1日数据;;CRSP日数据集结构;CRSP日数据集结构;1.1.2数据查询及应用;成果显示;;;;1.2月数据;;;1.2.1数据内容

;;1.2.2累积收益与持有期收益之间的差别;;

月累积收益与持有期收益差别的主要原因;;1.2.3没有交易时成交量却不为零的情况;;;;1.3事件数据;;1.3.1数据内容;;;;;1.3.2数据查询及应用;;;;;CRSP事件数据集的某些观测，其中EVENT=“NAMES”;;;;1.4最新文件（HEADERFILES）;1.4.1数据内容;1.5CRSP指数数据;;1.5.1数据内容;1.5.2数据查询与应用

;;;投资组合类型对不同股票交易所;;注意名为MA和IX这两列因为都是空的而被删掉了。A=年度，Q=季度。REBALANCE是指何时将所有的股票分组.如是年度(A)且是CAP的话,则在每年年底,以股票的市值（CAPITAL）将所有股票分为10组（DECILE）。其中DA代表日数据，MA代表月数据，IX代表指数数据。CAPN＝1是指该股票属于第一组。怎么验证CAPN是否基于上一年的市值？例如，从网站上下载year=1990的所有CAPN和PERMNO。然后从CRSP得到PERMNO，DATE，PR