金钱信托业务简介一.ppt

金錢信託 業務簡介（一） 目 錄 金錢信託主要業務項目 信託課稅說明 金錢信託主要業務項目 特定金錢信託投資國內基金 特定金錢信託投資境外基金 特定金錢信託投資結構型商品 參考法規 境外基金管理辦法 證券投資信託事業募集證券投資信託基金處理準則 證券投資信託基金管理辦法 什麼是共同基金 共同基金名詞簡介 信託資金 匯率(境外基金) 淨值 受益權單位數 投資現值 報酬率、年化報酬率 報酬率計算說明 投資期間：7/1~10/15(共107天) 原始信託資金：NT$100,000 投資現值：NT$150,000 報酬率：(NT$150,000-NT$100,000)/NT$100,000*100[%]=50[%] 年化報酬率：(NT$150,000-NT$100,000)/NT$100,000 　　　　　　　　 *100[%]*365/107=170.56[%] 共同基金主要類型 股票型 債券型 債券股票平衡型 組合型 指數型 指數股票型(ETF) 資產證券化型 共同基金種類－投資建議(謹供參考) 資料來源：工商時報 投資基金的迷思 資料來源：工商時報 結構型商品(連動債) 結合零息債券及衍生性商品 投資連動債應注意事項 認識商品－商品資訊、連結標的表現 對市場具備一定程度了解 發行機構－信用評等、知名度 縮短投資年限 投資期間無龐大資金需求 外匯管制國家 最高獲利及最大損失 連動債名詞簡介 保本率 評價及配息(每年、每半年、每季) 參與率 連結標的 發行機構提前買回 結構型商品的利基 保障本金或利息(百分比) 境外所得免課稅 有機會參與投資海外標的 間接（而非直接）參與金融市場波動性 超級比一比 發行機構之信用風險 流動性風險 連動標的之風險 匯率風險 結構型商品之投資風險 案例 ? [[]情況一] 直接贈與 → 贈與稅 =(贈與總額-免稅額)×贈與稅率-累進差額 = [[]1,000萬-220萬(免稅額)] × 10[%] = 78萬 信託課稅說明 　○小姐有財產1000萬元，比較直接贈與及信託規劃應納之稅負。 案例 信託課稅說明 案例 信託課稅說明 期初1000萬 成 立 信 託 到期受益人領取信託本金  1000萬 20年信託期間由委託人領取每年的孳息 20 年 ? 信託課徴贈與稅，不是以信託財產現在價值課稅，而是將未來金額折現回來課稅。 案例 信託課稅說明 期初1000萬 成 立 信 託 到期受益人領取信託本金  1000萬 20年信託期間由委託人領取每年的孳息 → 贈與金額 = 20 年 → 贈與稅 = = 64.29萬 [[] 862.9萬-220萬(免稅額)] × 10[%] 案例 信託課稅說明 案例 信託課稅說明 期初1000萬 成 立 信 託 到期委託人領取信託本金  1000萬 20年信託期間由受益人領取每年的孳息 20 年 ? 稅法規定之孳息計算 = 本金 ─ 本金的複利現值 案例 信託課稅說明 期初1000萬 成 立 信 託 到期委託人領取信託本金  1000萬 20年信託期間由受益人領取每年的孳息 → 贈與金額 = 20 年 → 贈與稅 = [[] 137.1萬-220萬(免稅額)] × 10[%] = 0(未超過免稅額) 1000萬-862.9萬(現值) = 137.1萬