第六章流动资产投资.pptVIP

3.信用评估 是按照设定的信用标准对一系列财务比率和信用情况指标进行评分,并以拟定的权数计算出客户综合信用分数进行信用评估的方法. 综合信用分数 =∑财务比率或信用情况评分*指标权数 (二)事中监控——账龄分析法 账龄是应收账款从发生到分析时的间隔期。 通过账龄分析表进行。 账龄分析表 客户 应收账款 信用 超期 超期 超期 名称 余 额 期内 30天 31-60天 60天以上 A 100 80 20 B 90 10 30 50 C 200 50 30 20 100 D 500 200 20 60 220 合计 890 340 100 130 320 比重 100 % 38% 11% 15% 33% 账龄分析表的作用： （1）了解企业全部应收账款的分布情况，制定相应的收帐政策。 （2）了解单个客户应收账款资金占用情况，有利于分析评定单个客户信用情况。 (三)事后控制 1.制定合理的收账程序 1)信函通知 2)电话催收 3)派人催收 4)诉诸法律 收账时应注意的问题 1)对信用一贯较好的客户,不应催收过急. 2)应衡量收账费用的多少与收账成功的概率. 2.建立风险防范机制 ——计提坏账准备金 信用风险管理.doc 第三节 存货管理 一、存货的功能与成本 （一）存货的功能 1、防止停工待料 2、适应市场变化 3、降低存货的取得成本 库存管理.doc （二）存货的成本 购置成本（进价成本）(DU) 1.取得成本 订货的变动成本 订货成本 订货的固定成本 变动性储存成本 2.储存成本 固定性储存成本 3.缺货成本 二、存货管理目标 企业持有充足的存货，不仅有利于生产过程的顺利进行，节约订货成本与生产时间，而且能够迅速地满足客户各种定货的需要，从而为企业的生产与销售提供较大的机动性，避免因存货不足带来的机会损失。然而，存货的增加必然要占用更多的资金，将使企业付出更大的成本。 在充分发挥存货作用的同时降低成本、增加收益、实现它们的最佳组合。 三、存货决策 存货决策主要涉及四项内容：决定进货项目、选择供应单位、决定进货批量和进货时间。财务部门应负责的是决定进货批量和进货时间。实现存货管理目标，关键在于确定合理的进货批量和进货时间，合理的进货批量就是使存货的相关总成本最低的进货批量，也称为经济订货批量或经济批量（EOQ）。有了经济订货批量，就可以合理安排经济进货时间。 （一）经济订货批量（EOQ）基本模型 1、存货经济进货批量基本模型的假设条件 （1）及时补充存货； （2）集中到货； （3）不允许缺货，即无缺货成本， TCs=0 （4）存货需求量能够确定； （5）存货单价不变，不考虑折扣； （6）企业现金充足； （7）所需存货市场供应充足； （8）存货耗用均衡。 2. EOQ的求解方法 （1）基本方法：数学模型法 根据上述的假设 存货的相关成本=变动储存成