第十一章流动资产管理.pptVIP

* 确定合理的收账程序 三、收账政策 （2）日常管理 * 综合例题：某企业目前的信用条件为“1/10，n/30”，并且采用的是较为严格的信用政策。该企业准备将信用条件放宽为“2/10， n/45”，同时相应放松信用标准，有关情况如下： 原信用政策 新信用政策 年销售量（件） 单价（元） 单位变动成本 收账费用 坏帐损失率 资金成本率 100 000 10 6 2 000 5% 15% 110 000 10 6 3 000 8% 15% 收账情况 第10天收回货款比重 第30天收回货款比重 第45天收回货款比重 第50天收回货款比重 40% 50% 10% 0 60% 0 30% 10% * 1、 计算收益的增加 销售量增加×单价=（110000-100000）×10=100 000 2、 计算成本的增加 机会成本增加=（110000×10/360）×60%×24.5×15%- （100000×10/360）×60%×23.5×15% =862.5 其中：24.5=10×60%+45×30%+50×10% 23.5=10×40%+30×50%+45×10% 收账费用增加=3000-2000=1000 坏帐损失增加=110000×10×8%-100000×10×5%=38000 现金折扣成本增加=110000×10×2%×60%- 100000×10×1%×40%=9200 3、净收益增加=100 000-（9200+862.5+1000+38000） =50937.5 应采用新信用政策 * 第三节　存货管理 一、存货的管理成本 二、存货经济批量的基本模型 三、特殊条件下的经济订货模型 四、存货日常控制 * 总成本TC 采购成本 订货成本 存储成本 一、存货管理的成本 企业存货的最优化，即使TC值最小 * 二、存货经济批量的基本模型 经济批量基本模型的假设条件 （1）能够及时补充存货，即需要订货时便可立即取得存货； （2）集中到货，而非陆续入库； （3）不允许缺货，即缺货成本为零； （4）一定时期的存货需求量能够确定； （5）存货单价不变，不考虑商业折扣； * * 2、存货经济批量基本模型公式 * 2、存货经济批量基本模型公式 总成本（TC）=订货成本+存储成本 =每次订货成本×订货次数+ 单位存储成本×存储数量 =FA/Q+CQ/2 经济批量： * 经济批量下的存货总成本 2、存货经济批量基本模型公式 最佳订货次数 * 最佳订货周期 2、存货经济批量的基本模型 经济批量占用的资金 * 例：某商业企业某年需要销售某种商品1200件，该商品单位成本为100元，每件年储存成本为6元，每次订货成本为400元。 Q=[2*1200*400/6]1/2=400（件） TC（Q）=[2*1200*400*6] 1/2=2400（元） N=A/Q=1200/400=3（次） T=1/N=1/3=4（个月） I=U*Q/2=100*400/2=20000（元） * 三、特殊条件下的经济订货模型 （一）有数量折扣的经济批量模型 * （二）订货点 三、特殊条件下的经济订货模型 * ABC分析法是存货控制的方法之一， 是根据的存货的重要程度把存货归为A、B、C三类，以便采取不同的方法进行管理。最重要的是A类，最不重要的是C类。 四、存货的日常管理——ABC分析法 * 存货管理ABC 四、存货管理的ABC分析法 * 对A、B、C类存货的不同管理方法 A类：集中主要精力，认真规划经济批量，实施严格控制 B类：根据实际情况采取灵活措施 C类：凭经验确定进货量 四、存货管理的ABC分析法 * 第一节 现金管理 第二节 应收账款管理 第三节 存货管理 第十一章 流动资产 * 第一节 现金管理 一、现金管理的动机、成本和内容 二、现金预算的编制 三、最佳现金持有量的确定 四、现金的日常管理 * 一、现金管理的动机、成本与内容 现金的概念（广义） 现金是指在生产经营过程中暂时停留在货币形态的资金。 库存现金 银行存款 其他货币资金 * 2、企业持有现金的动机 交易性需求——为了满足日常业务的需要