企业家人力资本约束：自我、制度、市场.pdfVIP

一2009年第 12期 ■现代管理科学 ■名家观察 企业家人力资本约束 ：自我 制度 市场 ●谢雅萍 苏东水 摘要：现代经济理论认为，企业是人力资本与物质资本的合作契约，企业家人力资本对企业的生存和发展起着重要 作用．知识经济时代，经理革命背景下，公司经理权滥用的可能性不断加大，不能仅仅依靠企业家激励制度中的约束机制 来制约企业家，而必须在激励制度的基础上构建专门的企业家人力资本约束制度，使激励制度和约束制度配合使用，达 到解决公司经理权滥用 问题 、全面激励与约束企业家的 目的。 关键词：企业家；人力资本约束 一 、 约束与企业家人力资本约束 两种。首先 ．道德约束。法约尔曾经说过 ，制止一个重要领 激励和约束是一对既对立又统一的有机体 ：激励意味 导人滥用权利和其他缺点的最有效地保证是个人道德 ．特 着给予企业家以物质和精神上的满足 ．以刺激其努力工 别是该领导人的高尚的精神道德 。道德主要通过内化为个 作．而约束则是运用一定手段使企业家对个人欲望的追求 人品德而发挥作用 ，对人的约束是深刻而长久的。在社会 有一个边界。所谓企业家人力资本约束，就是企业家人力 公德方面。应继续鼓励企业家发扬国家利益、集体利益和 资本约束主体通过颁布具体的法规、设立相应的机构、签 个人利益相结合 的社会主义精神 ．自觉履行对社会和国家 订一定的合约、营造各种舆论等手段对企业家人力资本在 的义务 ：在经济活动中要注重 自己的人格和品德修养，要 企业生产经营活动中的行为给予适当的限制 ．并视具体情 采取正当的手段赢利；在履行权利职责方面。切勿以权谋 况进行事前监督 、事后惩罚 ，使其正确、有效地行使代理人 私 、以权压人 ，应 当利用手中的权利 。勤于管理、积极进取 。 权力 ，保证企业健康、稳定、持续发展。企业家在规定的范 为国家、为企业、为广大职工谋利益。其次，责任约束。企业 围内行为权利 ，其行为是受到鼓励的。但是如果行为逾越 家拥有正常经营条件下支配企业财产权利的同时．必须承 其权利边界 ，给企业造成不 同程度的损失时 ，相应 的法律 担起相应的责任。这些责任包括对投资者、债权人、职工等 法规 、社会舆论 、企业规章制度 以及各种机构就会对企业 利益相关者负责和完成企业 的各项经营 目标的责任 这种 家进行不同程度的惩罚 。使其物质上受到损失 ，精神上产 责任和义务既来 自社会道德 的要求 ．也来 自法律、法规要 生压力 ，进而能够约束 自己的行为 。回到国家 、社会和企业 求，还有来 自企业合约的规定。只有将责任要求内化到企 允许的行为轨道上来 业家的意识 中，成为其 自觉 自愿 的行为和意识 ，才能正在 从现行法律上看．我国的企业家人力资本约束制度采 发挥责任约束的作用。因此，强化责任约束。首先要取消企 用 了大陆法系的内部约束机制 。即当事人双方 的约束 ，企 业 的行政级别 ，切断国有企业家 向政府官员过渡的途径 ： 业和人力资本之间的相互约束。由于国有企业经过多层委 其次要将经营企业职业化 ．制定详细的职业规范和资格审 托，造成 “所有者实际缺失”，此种约束是一种软约束，在这 查制度 ，将那些缺乏责任意识的人驱逐出经营者行列：再 种情况下企业家人力资本约束机制不能得到有效发挥．致 次要在企业 内对企业家的责任明晰化．防止因责任模糊引 使约束最终失效。考察发达 国家的经验 ．结合我国公司股 发约束失败 ；最后要制定严厉的惩罚制度 ，对失败、读职行 权结构以及证券市场和经理市场 的发展 ．我国既不能完全 为进行严惩 ，甚至动用法律武器进行制裁。 照搬英美法系国家的外部约束机制 ．也不能全盘否定大陆 与其他约束集相比．企业家人力资本 自我约束集依赖 法系国家的内部约束机制。我国构建 的企业家人力资本约 企业家的 自觉性 。约束效度容易弱化。基于企业家经济人 束制度应是内外结合的。不能仅满足于传统代理理论下的 的人性假设 ．企业家人力资本 自我约束效度与企业家约束 委托人对代理人的单向约束 ．而且应根据契约理论和人力 收益大小直接相关 ，经济收益越大 ．企业家约束的 自觉性 资本理论寻求 回应企业家作为人力资本所有者性质