股东知情权的层级结构及其展开——以八个国家、地区的立法比较研究为背景.pdfVIP

2012年第 8期 暨南学报 哲学社会科学版 总第 163期 No．8 2012 JinanJournal PhilosophyandSocialSciences Sum No．163 【民商法研究】 股东知情权的层级结构及其展开 — — 以八个国家、地区的立法比较研究为背景 李建伟 中国政法大学 民商经济法学院，北京 10000 [摘 要】 股东知情权是由多种具体权利组成的集合性权利 ，不同国家、地区的立法关于其具体权利构 成取舍和制度重心选择表面上表现出很大的差异性，但实质上蕴含着一些共通的基本经验，包括：注重知情 权体系的完整和谐；区别公司类型选择不同的权利构成；构造硬约束的消极性知情权；保证每项权利的操作 性与救济等。这些经验对于反思我国现行法规定的利弊得失以及完善方向，带来重要启示。 [关键词] 股东知情权；消极性知情权；积极性知情权；权利层级 [中图分类号] D922 [文献标识码] A [文章编号] 1000—5072 2012 08—0042—11 股东知情权是由多种权利组成的集合性概 东权利分为三个层级：控制和管理权 fightsasto 念，各国立法关于其具体的权利构成取舍和重 controlandmanagement ，如投票选任董事、表决 心选择有很大的差异性，但也不乏共通的经验。 修改章程等；财产性权利 proprietaryfights ，如 对此，对多法域的股东知情权制度构成及各组 分红权；救济性、辅助性权利 remedialandancil— 成权利之间的制度关联进行比较研究，梳理共 laryfights ，知情权 即属之 啪。据此，知情 通的经验 ，对于审视我国现行法相关规定的利 权在股东权利体系中居于救济性、辅助性地位， 弊得失及其完善方向，不无启发意义。 主要功能在于解决信息劣势及其带来的问题。 各国公司法都没有定义 “股东知情权”。 一 、 股东知情权的外延与层级划分 作为一个集合性概念，股东知情权由多种权利 构成，不存争议 ，但究竟包含哪些权利 ，理论分 一 有争议的外延 歧很大 。各国法上知情权包括查阅权 、质询 在现代公司，绝大多数股东作为外部人与作 权 、检查人选任请求权与信息接收权 包括但不 为内部人的控制人之间既存在利益冲突也存在 限于强制信息披露 。立法的差别在于有的包 信息不对称，保持对公司信息的充分知情是保障 括以上四种权利，有的包括其 中的三种或者两 股东权利及其行使的基本前提。美国学者将股 种，由此形成不同的权利构成 ，而且就每种权利 [收稿 日期] 2012—02—20 [作者简介] 李建伟 1974一 ，男，河南周口人．中国政法大学民商经济法学院教授，法学博士，主要从事民商法、公司治理制度研究。 [基金项目] 国家社会科学基金青年项目政《府规制公司法律问题研究》 批准号：08CFX027 。 ①参见赵旭东主编：《公司法学》，高等教育出版社2006年第2版，第302—302页；周友苏：《新公司法论》，法律出版社2006年2月 版，第 234～240页；钱卫清：《公司诉讼：司法救济方式》，人民法院出版社2006年版，第61页；刘俊海：《股份有限公司股东权的保 护》，法律出版社2004年第2版。李建伟：“论上市公司股东的质询权及其行使”，载 《证券市场导报》20o6年第3期。 第 34卷 第8期 暨南学报 哲学社会科学版 ·43 · 的内容安排亦不相同。 请选任检查人 “公司法”第245条第 Ⅱ项 ，也 以上四项权利能够统一于股东知情权的概 得向法院提出强制执行的请求 “非讼事件法” 念之下，乃在于同质的制度功能即保障股东获 第 172条 。可以说，检查人选任一方面是股东 取公司信息，以及彼此问密不可分的逻辑联系。 知情权获得实现与救济的重要通道，但其功能 在此意义上 ，股东知情权就是股东获取公司信 又不限于此 ，它是弥补公司内部治理失灵和调 息的权利。就保障股东获取公司信息的功能而 整利益冲突的广义制度措施之一，公权力机关 言，这几项权利各有所长。信息接收权对应公 藉此实现对公司的外部监督。第三，通过检查 司主动发布 置备、送达 、披露等 信息的义务， 人选任程序股东可以获悉公司的特定信息，这 公司发布的信息具有明显的公共产品特性，尤其 是二者的实质联系 j。对此，私法上的选任 自 是强制披露信息涉及公司重大事项，受众极广 不待言，因为检查人应当向股东大会提出报告 既包括全体股东也包括其他社会公众 。查阅 书，股东有权获知其内容；就公法上的选任，英国 权 、质询权由股东个人单独行使，针对特定的公 公司法规定检查人应当向主管机关提出报告书， 司信息。这三项权利列人股东知情权的外延，不 主管机关如认为合适，可以在股东请求并支付一