我国养老金筹资式转轨的若干问题研究.pdf

内容提要+ 养老金制度改革是建立社会主义市场经济条件下社会保障体系的重要举措，而对养 老金筹集来源和筹集方式的调整与改变，又是促进这项改革的关键环节。目前我国正处 在养老金筹资模式转轨的关键时期，本文着重从精算平衡分析的角度，针对这一时期的 一些问题展开深入研究，主要从以下几个方面进行详细讨论： 第一章简要介绍国外对于养老金筹资模式转轨问题的理论研究，回顾了我国社会养 老金制度改革的历史进程，并指出当前社会养老金制度在实践中存在的问题与不足。 第二章首先阐述三种基本养老金筹资模式包括现收现付模式、完全积累模式和部分 积累模式的内在机理，接着根据精算平衡原理，分别对这三种筹资模式建立精算模型。 并详细分析和比较了三种模式的内在特点与适用范围。 第三章探讨适合我国国情的筹资模式。通过给出四个选择筹资模式时应着重考虑的 因素，进而对现阶段我国的可选模式做出详尽的分析论证，认为部分积累模式是目前比 较理想和稳妥的筹资模式。接着根据第二章讨论的部分积累模式的精算平衡模型(包括 基础养老金帐户模型和养老金个人帐户模型)，对2001—2100年各年的平衡进行详细 测算，研究人口状态处于变动情况下的养老金缴费率与平均替代率、退休年龄、职工平 均工资增长率、养老金增值率之间的关系，指出实行两种帐户养老金制度有助于养老金 平衡的实现。 第四章进一步就养老金制度转轨过程中的一些关键问题做出理论与实践上的探索和 研究，主要涉及： (1)偿还养老金隐性债务的思路和可行途径：(2)社会统筹与个人 帐户的结合方式； (3)养老金的保值增值如何落实；(4)未来养老金筹资模式的构建 设想： (5)转轨时期城镇低收入职工养老问题的解决办法。 本文的创新之处主要有以下几个方面： 1、分别就基础养老金帐户和个人养老金帐户建立精算模型，运用今后】00年 (2001年—2100年)的人口数据进行详细测算； 2、运用不等式的基本原理，分三种情况讨论了基础养老金帐户中职工工资年均增 长率与养老金年均增值率的差额(O，=0，O)对养老保险平衡的影响，得出在平均 替代率不变的情况下．如果保持养老金年均增值率大于职工工资年均增长率，可以使养 老金缴费率适当降低的结论： 3、在探讨偿还养老金隐性债务的问题时，围绕如何进行责任分解、降低政府偿债 压力提出了个人见解。 关键词：养老金、筹资模式、转轨、精算 ‘本文系国家社会科学基金项目(00BJL007)的研究成果之 第一章养老金筹资模式概述 第一章养老金筹资模式概述 养老金是养老保险制度的核心和物质基础。养老金的筹集。是养老保险制度的重要 组成部分。不同的筹集来源和不同的筹集方式，会对老年人口的生活保障及至国民经济 的发展产生不同的影响。因此，根据本国的经济状况、人口结构以及国民承受能力，选 择合适的养老金筹集模式，是养老保险制度改革必须着重研究和解决的迫切问题。 养老金的筹资模式是指养老金收支关系的模式，内容包括养老金筹集方式、养老金 发放方式以及两者之间的关系等三个方面，其关键是确定养老金收入和支出之间在数量 上的平衡关系。这种养老金收支平衡是指养老保险所筹集的资金与按规定应支付的费 用、开支之间收支相抵之后大体保持平衡，或略有结余，这是养老金在筹集和使用上的 基本原则——收支平衡原则。该平衡有“横向平衡”与“纵向平衡”之分。“横向平 衡”是指当年内养老金制度所筹措的资金总和与该制度所需要支付的费用总和保持平 衡，显然，“横向平衡”仅仅是一种短期内的平衡方式：“纵向平衡”是指投保人在投 保期间从保险人处提取的基金总和(包括基金存储的银行利息和投资营运利润等)与其 在享受该项保险待遇期间所需支付的费用总和保持平衡。根据不同的平衡要求，养老金 的筹集可以分为三种不同的模式：现收现付模式、完全积累模式和部分积累模式。 目前我国正处在养老金筹资模式的转轨时期，即从现收现付模式向完全积累模式或 者部分积累模式过渡。而对于转轨问题，虽然现在世界上一些国家已有许多理论和实践 可供我们参考和借鉴，但作为一种制度的变化，我们必须十分注意与本国实际状况相联 系，不盲目照搬别国的模式，而是立足于本国国情基础，选择一个撮合适的转轨方式。 本文将依次介绍国外关于养老金筹资模式转轨问题的理论、我国养老金制度改革的 历史进程与评价以及各种筹资模式的内在机理。从精算平衡分析的角度建立各种筹资模