《商业银行经营与管理教学课件》商业银行业务与管理第九章.pptVIP

二、市场风险的管理的技术和方法 （一）市场风险管理的传统方法 商业银行传统的市场风险管理方法包括缺口分析、持续期分析、利率敏感性分析、外汇敞口分析以及远期利率协议、利率互换、利率期权等衍生金融工具管理方法。 （二）市场风险管理的新方法 灵敏度方法 波动性方法 VaR方法 三、市场风险管理的管理体系 （一）董事会和高级管理层的有效监控 （二）有效的市场风险管理政策和程序 （三）有效的市场风险识别、计量、监测和控制程序 （四）有效的内部控制和独立的外部审计 （五）适当的市场风险资本分配机制 * 贷款组合信用风险测算： 假设组合由两笔贷款形成，估算组合VAR值的具体步骤如下： 第一步，求出两笔贷款的联合信用等级转移概率矩阵 首先，将借款公司资产价值波动性与借款人信用等级变化相联系。假定企业资产价值变化幅度达到一定程度时其信用等级就会改变，由此得到等级转移与企业资产价值变化间的映射关系。假设两笔贷款, 一借款人信用等级为BB,一借款人为A BB级借款人资产波动与其信用等级转移之间的对应关系 违约 1.06 -2.30 CCC 1.00 -2.04 B 8.84 -1.23 BB 80.53 BBB 7.73 1.37 A 0.67 2.39 AA 0